Kwartaalrapport
Wat is een kwartaalrapportage?
Een kwartaalrapport is een samenvatting of verzameling niet-gecontroleerde financiële overzichten, zoals balansen, resultatenrekeningen en kasstroomoverzichten, die elk kwartaal (drie maanden) door bedrijven worden uitgegeven. Naast het rapporteren van kwartaalcijfers, kunnen deze verklaringen ook year-to-date en vergelijkende resultaten (bijvoorbeeld het kwartaal van vorig jaar met het kwartaal van dit jaar) bevatten. Beursgenoteerde bedrijven moeten hun rapporten indienen bij het Securities Exchange Committee (SEC).
De meeste bedrijven hebben een boekhoudperiode die eindigt met het kalenderjaar: 31 december en kwartalen die eindigen op 31 maart, 30 juni, 30 september en 31 december. Kwartaalrapporten worden doorgaans binnen een paar weken na het einde van een kwartaal ingediend.
Sommige bedrijven volgen echter een andere financiële kalender en rapporteren de eindejaarscijfers op verschillende tijdstippen. Het financiële of fiscale jaar van Apple Inc. ( kwartaalrapportagecyclus verschilt.
Inzicht in kwartaalrapporten
Kwartaalrapporten bevatten belangrijke boekhoudkundige en financiële gegevens voor een bedrijf, waaronder bruto-inkomsten, nettowinst, operationele kosten en cashflow. De Securities and Exchange Commission (SEC) vereist dat emittenten van openbaar verhandelde aandelen jaarverslagen indienen op formulier 10-K en kwartaalrapporten op formulier 10-Q binnen 60 dagen na het einde van de toepasselijke periode. Deze formulieren kunnen meer details bevatten dan kwartaal- en jaarverslagen.
Kwartaalverslagen gaan meestal vergezeld van presentaties van het management van een bedrijf, waarbij de belangrijkste prestatie-indicatorgegevens worden gepresenteerd aan beleggers en analisten. Het management van bedrijven biedt vaak ook richtlijnen voor toekomstige financiële resultaten. Deze presentaties worden routinematig gevolgd door vraag- en antwoordperiodes.
Analisten die bedrijven volgen, publiceren vaak schattingen van de belangrijkste statistieken voor toekomstige rapportageperioden. Financiële publicaties maken het gemiddelde van deze schattingen om tot consensusschattingen op straat te komen. Bedrijven die deze schattingen overtreffen, zouden de verwachtingen hebben overtroffen. Bedrijven waarvan de prestaties in lijn zijn met de schattingen, zouden aan de verwachtingen hebben voldaan. Bedrijven waarvan de resultaten onder de schattingen liggen, zouden de verwachtingen hebben gemist.
Belangrijkste leerpunten
- Een kwartaalrapport is een samenvatting of een verzameling van de financiële overzichten van een bedrijf, zoals balansen en resultatenrekeningen, die om de drie maanden worden uitgegeven.
- Beursgenoteerde bedrijven moeten hun kwartaalrapporten op formulier 10-Q indienen bij de Securities Exchange Commission (SEC).
- Over het algemeen zijn in de kwartaalverslagen de samenvatting, de belangrijkste punten en de toekomstige doelen en doelstellingen opgenomen.
Vereisten voor kwartaalrapporten
Hoewel wat er in een kwartaalrapport staat, verschilt van bedrijf tot bedrijf, zijn er functies die de meeste gemeen hebben. Een kwartaalverslag bevat doorgaans een samenvatting, doelen en doelstellingen, hoogtepunten en nieuwe en voortdurende uitdagingen. Wat de uitdagingen betreft, kan het kwartaalverslag strategieën bevatten die zijn gepland of gebruikt om deze te overwinnen. Indien relevant, kan het kwartaalrapport de gegevens van eerdere kwartaalrapportages bespreken en een vergelijking geven met het huidige rapport.
Het opstellen van een kwartaalrapportage kost tijd en kan uitgebreid onderzoek vergen. Door financiële en prestatiegegevens uit verschillende bronnen te verzamelen, wordt er doorgaans voor gezorgd dat de kwartaalrapportage zo volledig mogelijk is. Grafieken en spreadsheets geven een visuele weergave van de verstrekte gegevens; ze helpen om context toe te voegen. Kwartaalrapporten helpen investeerders en analisten de gezondheid van een bedrijf te meten door inzicht te geven in de prestaties van een bedrijf.