Waardeloze zekerheden
Wat zijn waardeloze effecten?
Waardeloze effecten hebben een marktwaarde van nul. Waardeloze effecten kunnen aandelen of obligaties zijn die openbaar worden verhandeld of privé worden gehouden. Deze effecten, samen met eventuele effecten die een belegger heeft verlaten, resulteren in een kapitaalverlies voor de eigenaar en kunnen als zodanig worden geclaimd bij het indienen van belastingen.
Belangrijkste leerpunten
- Waardeloze effecten zijn aandelen, obligaties of andere holdings die geen marktwaarde hebben; ze kunnen openbaar worden verhandeld of privé worden gehouden.
- De IRS beveelt beleggers aan om waardeloze effecten te boeken alsof het kapitaalgoederen waren die op de laatste dag van het belastingjaar waren gedumpt of uitgewisseld.
- Als zodanig kunnen deze effecten worden opgeëist als kapitaalverlies wanneer de belegger zijn belastingen indient; de periode van bezit bepaalt of het verlies op korte of lange termijn is.
- Penny-aandelen hebben relatief weinig marktwaarde, maar worden niet als waardeloos beschouwd.
Waardeloze effecten begrijpen
Om een kapitaalverlies van waardeloze effecten te declareren, stelt de Internal Revenue Service (IRS) voor dat beleggers ze behandelen alsof het kapitaalgoederen zijn die op de laatste dag van het belastingjaar worden verkocht of geruild. Net als bij andere effecten, moeten beleggers eerst de periode van bezit berekenen om te bepalen of het kapitaalverlies op korte termijn (één jaar of minder) of op lange termijn (langer dan één jaar) is.
In het geval van een kortetermijnverlies moeten beleggers dit rapporteren in Deel I van Schema D. Beleggers kunnen kortetermijnwinsten en -verliezen tegen elkaar verrekenen om een netto kortetermijnwinst of -verlies te bepalen.
Voor langetermijnverliezen rapporteren beleggers deze in Deel II van Schema D. Ook hier kunnen beleggers langetermijnwinsten en verliezen met elkaar verrekenen om de netto langetermijnwinst of -verlies te bepalen. Nadat de investeerder deze berekeningen afzonderlijk in deel I en II van schema D heeft voltooid, kan ze ze samenvoegen voor een algemeen resultaat.
Zie de uitgebreide definitie van Investopedia voor meer informatie over belastingverkopen (een strategie waarbij een belegger een actief met een vermogensverlies verkoopt om de vermogenswinst die hij of zij realiseert via andere beleggingen te verlagen of te elimineren).
Waardeloze effecten en waarderingsmethoden
Marktwaarde van een beursgenoteerd bedrijf, ook wel marktkapitalisatie genoemd, is het aantal uitstaande aandelen van een beursgenoteerd bedrijf, vermenigvuldigd met de huidige aandelenkoers. Voor een besloten vennootschap omvatten waarderingsmethoden een vergelijkbare bedrijfsanalyse en / of een schatting van verdisconteerde kasstromen. Waardeloze effecten hebben een marktwaarde van nul, zoals hierboven vermeld.
Waardeloze effecten en centvoorraden
Vanwege hun lage marktwaarde worden stuiveraandelen doorgaans buiten de grote beurzen verhandeld (via het OTC Bulletin Board [ OTCBB ] en roze vellen ) tegen een relatief lage prijs ($ 5 of minder).
Deze aandelen worden beschouwd als zeer speculatief en met een hoog risico, vanwege hun gebrek aan liquiditeit, grote bied-laatspreads, kleine kapitalisaties en beperkte volgers en openbaarmakingen.
Investopedia heeft onlangs de beste penny-aandelen geprofileerd om in oktober 2019 te bekijken :
- Perceptron, Inc. (PRCP), een leverancier van 3D-metrologieoplossingen
- Blink Charging Co. (BLNK), een bedrijf voor het opladen van elektronische voertuigen
- Lightbridge Corporation (LTBR), een bedrijf voor nucleaire brandstoftechnologie
- HyreCar (HYRE), een verhuurder van auto’s voor werknemers van het carpoolbedrijf
- Fluent, Inc. (FLNT), een digitaal marketingbedrijf
- Lithium Americas Corp. (LAC), een Canadese lithiummijnwerker
- Aegon NV (AEG), een Nederlandse levensverzekerings- en vermogensbeheerder
- Fuel Tech, Inc. (FTEK), een bedrijf voor de behandeling van vervuiling