Waarin verschillen wereldwijde en internationale fondsen?
In de Engelse taal worden “globaal” en “internationaal” doorgaans door elkaar gebruikt – vandaar de verwarring in de investeringswereld wanneer ons wordt verteld dat globale en internationale fondsen totaal verschillende investeringsdoelen hebben en investeerders verschillende soorten investeringsmogelijkheden bieden. Het is aan de belegger om due diligence uit te voeren en te begrijpen welke soorten beleggingen elk van deze soorten fondsen zal bevatten.
Wereldwijde fondsen
Wereldwijde fondsen bestaan uit effecten in alle delen van de wereld, inclusief het land waar u woont. Denk aan een wereldbol waarop elk land te zien is. Wereldwijde fondsen worden voornamelijk gekozen door beleggers die willen diversifiëren tegen landspecifieke risico’s zonder hun eigen land uit te sluiten. Dergelijke investeerders hebben mogelijk al een lager dan gewenste concentratie van binnenlandse investeringen of willen misschien niet het hoge niveau van soevereine risico op zich nemen dat gepaard gaat met het doen van buitenlandse investeringen.
De mix van binnenlandse en buitenlandse investeringen werkt in uw voordeel als het goed gaat met de wereldeconomie . Nieuws in het ene land kan die markt naar beneden drijven, maar andere landen doen het misschien goed en zien hun markten stijgen. Houd er rekening mee dat niet alle landen hun markten op dezelfde manier reguleren als het uwe. Er kunnen aanzienlijke verschillen zijn in de soorten bescherming die investeringen ontvangen. Het is zelfs bekend dat sommige landen hele industrieën overnemen en dat de overheid ze beheert. Dit kan gevolgen hebben voor uw beleggingen.
Internationale fondsen
Internationale fondsen bestaan uit effecten uit alle landen behalve het thuisland van de belegger. Deze fondsen zorgen voor diversificatie buiten de binnenlandse investeringen van de investeerder om. Als een belegger momenteel een portefeuille houdt die voornamelijk uit binnenlandse beleggingen bestaat, kan hij ervoor kiezen om te diversifiëren tegen landspecifieke risico’s en een internationaal fonds te kopen. Als alternatief kan een speculant beleggen in een internationaal fonds omdat hij anticipeert op een stijging van een bepaalde buitenlandse markt.
Een internationaal fonds kan beleggen in solide markten van ontwikkelde landen, of het kan beleggen in opkomende markten, die minder volwassen zijn en meer risico met zich meebrengen. Alleen omdat een fonds “internationaal” wordt genoemd, ga er niet vanuit dat het in elk land belegt. Kijk wat de focus van elk specifiek internationaal fonds is. Velen zijn gespecialiseerd in specifieke regio’s.
Investeren in fondsen in het buitenland
Als individuele belegger kunt u geen onderlinge fondsen kopen die in een ander land zijn gevestigd. Regelgeving verbiedt dit in elk land met onderlinge fondsen. Om in het buitenland te worden gediversifieerd, moet u dus in uw eigen land een beleggingsfonds kopen dat buitenlandse effecten koopt. Hoewel u hierdoor kunt vertrouwen op de expertise van een professionele geldbeheerder die voor het fonds werkt, is het geen excuus om blindelings te beleggen. Zorg ervoor dat u de risico’s, het soort investering en de fiscale implicaties begrijpt.
Het komt neer op
Als u ervoor kiest om voor een wereldwijd fonds te kiezen, krijgt u enige binnenlandse blootstelling, terwijl internationale fondsen dat niet doen. Als u al in uw land belegt in effecten, onderzoek dan de posities van het wereldwijde fonds waarin u geïnteresseerd bent om er zeker van te zijn dat u geen dubbele investeringen doet. Als dat zo is, kunt u het beste een internationaal fonds inzetten.