Baten-kostenverhouding
Wat is de kosten-batenverhouding?
De verzekeringssector gebruikt de baten-kostenratio om het aandeel van het geld dat door een bedrijf wordt ingenomen te beschrijven in vergelijking met het bedrag dat aan claims wordt uitbetaald. Het is een cruciale operationele maatstaf die wordt berekend door de kosten van een bedrijf in verband met het verstrekken van verzekeringsdekking te delen door de inkomsten uit premies die voor die dekking in rekening worden gebracht. Vanwege de aanzienlijke dollarwaarden die ermee gemoeid zijn, kan een enkele procentuele verandering in de baten-kostenverhouding een aanzienlijke invloed hebben op het nettoresultaat van het bedrijf.
Belangrijkste leerpunten:
- De baten-kostenratio is een maatstaf die door de verzekeringssector wordt gebruikt om de kosten te beschrijven van het verstrekken van verzekeringstechnische verzekeringen ten opzichte van de inkomsten die zij uit die polissen ontvangt.
- De ratio wordt berekend door de verzekeringsdekkingskosten van een bedrijf te delen door de premie-inkomsten die voor die dekking in rekening worden gebracht.
- Een enkele procentuele verandering in de kosten-batenverhouding kan een aanzienlijke invloed hebben op het nettoresultaat van een bedrijf.
- De baten-kostenverhouding wordt gecombineerd met de verlies-winstverhouding om te komen tot de gecombineerde ratio, die wordt gebruikt om de prestaties van een bedrijf in de loop van de tijd te beoordelen.
Inzicht in de baten-kostenverhouding
De baten-kostenratio vergelijkt de kosten van een verzekeraar voor het afsluiten van verzekeringen met de inkomsten die hij uit die polissen ontvangt. Over het algemeen proberen verzekeringsmaatschappijen deze ratio te minimaliseren, aangezien dit zou duiden op een toename van de omzetgroei in verhouding tot de kosten. De bovenste regel op een zakelijk financieel overzicht is voor het rapporteren van bruto-inkomsten. Deze regel toont de volledige waarde van de diensten die aan klanten worden verkocht. Op volgende regels worden de uitgaven vermeld en wordt het bovenste regelbedrag verlaagd.
Voor de verzekeringssector komt de baten-kostenratio voort uit het delen van de kosten van het verwerven, onderschrijven en onderhouden van een polis door de in rekening gebrachte nettopremie. Uitgaven kunnen onder meer de lonen van werknemers, commissies van agenten en makelaars, dividenden, advertenties, juridische kosten en andere algemene en administratieve kosten (G&A) omvatten.
Een bedrijf zal de baten-kostenverhouding combineren met de verlies-winstverhouding om tot een gecombineerde verhouding te komen. Terwijl de batenverhouding kijkt naar bedrijfskosten, kijkt de verlies-winstverhouding naar betaalde claims, inclusief aanpassingen, vergeleken met de nettopremie. Door het grotere aantal waarschijnlijke claims per periode zullen de verliezen voor zorgaanbieders ook hoger zijn dan die voor eigendoms- of ongevallenverzekeringen. De combined ratio meet de geldstroom uit een bedrijf door de betaling van onkosten en de totale verliezen die verband houden met de inkomsten uit premies.
Voor beleggers die de verzekeringssector aan hun portefeuille willen toevoegen, vormen deze ratio’s een uitstekend platform om de prestaties van een bedrijf in de loop van de tijd te analyseren.
Verschillende methoden om baten-kostenverhoudingen te meten
Een verzekeringsmaatschappij kan een van de twee methoden gebruiken om hun baten-kostenverhouding te bepalen.
- Een wettelijke boekhoudkundige (SAP) -methode is een conservatieve benadering om de ratio te bepalen. De methode gebruikt de netto geboekte premies als noemer. De nettopremie is de som van alle premies, zowel nieuwe als bestaande, onderschreven, minus eventuele polispremies die aan herverzekeringsmaatschappijen zijn overgedragen en voegt vervolgens herverzekeringspolissen toe die zij hebben aangenomen.
- De algemeen aanvaarde boekhoudprincipes (GAAP) gebruiken het totaal van alle premies van alleen de onderschreven nieuwe contracten en trekken vervolgens de kosten, de verliezen of beide af.
De verhouding tussen baten en lasten met de 80/20-regel
Als onderdeel van de betaalbare zorgwet van 2010 is de 80/20-regel van toepassing op zorgaanbieders en houdt ze verantwoordelijk voor de consumenten die ze bedienen. Bekend als de medische verliesratio of de medische kostenratio (MCR), regelt de regel hoe een bedrijf geld mag besteden dat is verdiend met premiebetalingen.
Volgens de Regel moeten zorgverzekeraars over het algemeen 80%, of 85%, afhankelijk van de omvang van het plan, van het premie-inkomen terugbetalen om de gezondheidszorg aan de polishouders te betalen. De MCR-berekening is de waarde van de claims plus het geld dat het bedrijf heeft uitgegeven om de kwaliteit van de zorg te verbeteren, gedeeld door de ontvangen premies.
Het verbeteren van de kwaliteit van de gezondheidszorg kan educatieve inspanningen omvatten die gericht zijn op zowel de consument als de medische beroepsgroep, het bevorderen van de effectiviteit van behandeling en medicatie om een positief resultaat voor de patiënt te bereiken, en andere acties gericht op het verbeteren van de medische zorg in Amerika.
Op 9 april 2010 heeft de regering-Trump wijzigingen in de 80/20-regel vrijgegeven. Tegen 2020 kunnen individuele staten het niveau van 80% aanpassen om verzekeringsaanbieders te verleiden polissen in hun staat te onderschrijven. Zoals geschreven en gewijzigd, is de Regel ook niet van toepassing op plannen met een grandfather en enig beleid geschreven in Amerikaanse territoria zoals Puerto Rico, Guam en de Amerikaanse Maagdeneilanden.