Kredietanalist
Wat is een kredietanalist?
Een kredietanalist is een financiële professional die de kredietwaardigheid van effecten, individuen of bedrijven beoordeelt. Kredietanalisten bepalen de waarschijnlijkheid dat een kredietnemer zijn financiële verplichtingen kan terugbetalen door de financiële en kredietgeschiedenis van de kredietnemer te bekijken en te bepalen of de toestand van de financiële gezondheid van de proefpersoon en de economische omstandigheden gunstig zijn voor terugbetaling.
Kredietanalisten zijn doorgaans in dienst van commerciële en investeringsbanken, kredietkaartuitgevende instellingen, kredietbeoordelaars en investeringsmaatschappijen.
Kredietanalisten interpreteren financiële overzichten en gebruiken ratio’s bij het analyseren van het fiduciair gedrag en de geschiedenis van een potentiële lener. Ze beslissen of de lener over voldoende kasstromen beschikt door ratio’s te vergelijken met benchmarks voor branchegegevens. Een kredietanalist die bij een bank werkt, kan bijvoorbeeld de financiële overzichten van een landbouwbedrijf onderzoeken voordat hij een lening voor nieuwe landbouwmachines goedkeurt.
Belangrijkste leerpunten
- Een kredietanalist analyseert investeringen of debiteuren om hun potentiële risico voor de investeerder of kredietverstrekker te bepalen.
- Kredietanalisten zijn doorgaans in dienst van commerciële en investeringsbanken, kredietkaartuitgevende instellingen, kredietbeoordelaars en investeringsmaatschappijen.
- Kredietanalisten onderzoeken financiële overzichten en gebruiken ratio’s bij het analyseren van de financiële geschiedenis van een potentiële lener.
- Aan emittenten van schuldpapier en hun instrumenten, zoals obligaties, kennen kredietanalisten scores toe op basis van letterclassificaties zoals AAA, AA +, BBB of junk onder investment grade.
Inzicht in de rol en verantwoordelijkheden van de kredietanalist
Kredietanalyse is een gespecialiseerd gebied van financiële risicoanalyse; daarom worden kredietanalisten kredietrisicoanalisten genoemd. Na het evalueren van het risiconiveau van een investering, zal de analist de rente en kredietlimiet of leenvoorwaarden voor een lener bepalen. Analisten gebruiken de resultaten van hun onderzoek om ervoor te zorgen dat de lener een betaalbare lening krijgt en de uitlener wordt beschermd als de lener in gebreke blijft.
De minimale opleidingseis voor een kredietanalist is een bachelordiploma in handel, financiën of een gerelateerd vakgebied.
Kredietanalisten werken bij banken, investeringsmaatschappijen, kredietverenigingen, kredietbeoordelaars, verzekeringsmaatschappijen en vermogensbeheermaatschappijen. Een kredietanalist verzamelt en analyseert financiële gegevens, waaronder de betalingsgeschiedenis van de potentiële lener, eventuele verplichtingen, inkomsten en activa. De analist zoekt naar indicatoren dat de kredietnemer een risiconiveau zou kunnen hebben. De gegevens worden gebruikt om goedkeuring of weigering van een lening of krediet aan te bevelen en om te bepalen of kredietlimieten moeten worden verhoogd of verlaagd of om extra kosten in rekening te brengen.
Een kredietanalist draagt ook bij aan het algemene welzijn van de economie omdat krediet financiële activiteit stimuleert. Bovendien krijgen individuen en bedrijven extra koopkracht uit leningen, kredietlijnen en studieleningen, die hun leven kunnen verbeteren en bedrijven in staat stellen tijdelijke illiquiditeit te overwinnen. Analisten die in effecten, grondstoffencontracten en andere gebieden van financiële investeringen werken, verdienen volgens het Amerikaanse Bureau of Labor Statistics de hoogste salarissen onder kredietanalisten.
Soorten ratings van kredietanalisten
Kredietanalisten kunnen ook kredietscores uitgeven. Voor individuen wordt het genereren van kredietscores doorgaans geautomatiseerd door middel van algoritmische processen op basis van iemands kredietbetalingsgeschiedenis, uitgaven en eerdere faillissementen. Een kredietscore is een driecijferig getal van ongeveer 200 tot 850. Het meest voorkomende type individuele kredietscore is de Fair Isaac of FICO-score.
Voor emittenten van schuldpapier en hun instrumenten (zoals obligaties) kennen kredietanalisten scores toe op basis van letterclassificaties zoals AAA – de hoogste kredietwaardigheid, en vervolgens AA +, of BBB, enzovoort. Onder een bepaalde rating is de schuld van een bedrijf beschouwd als “junk”, of lager dan investment grade. Deze rommelobligaties hebben doorgaans een hoger rendement om het extra kredietrisico op te vangen. Soevereine regeringen kunnen ook kredietscores op hun obligaties hebben. Kredietanalisten die obligaties beoordelen, werken vaak bij kredietbeoordelaars zoals Moody’s of Standard & Poor’s (S&P).
Verzekeringsmaatschappijen worden ook beoordeeld op hun kredietrisico en financiële stabiliteit door ratingbureaus zoals AM Best.
Volgens de meest recente statistieken van het Amerikaanse Bureau of Labor Statistics (BLS) bedroeg het gemiddelde jaarsalaris voor een kredietanalist $ 84.930. Het hoogste in de VS was $ 123.470 in de staat New York.
Speciale overwegingen: risico verminderen
Een kredietanalist kan een zakelijke lening of een zakelijk krediet aanbevelen na overweging van risicofactoren. De risicofactoren kunnen omgevingsgericht zijn, zoals economische veranderingen, schommelingen op de aandelenmarkt, wetswijzigingen en wettelijke vereisten.
Als een zakelijke klant bijvoorbeeld moeite heeft om de salarisadministratie te betalen, kan dit een aanwijzing zijn voor een daling van de inkomsten en een mogelijk faillissement, wat van invloed kan zijn op de activa, ratings en reputatie van de bank.
Financiële gegevens bepalen het risiconiveau van kredietverstrekking, zodat een bank kan beslissen of ze door wil gaan met de goedkeuring van de lening. Als de bank financiering verstrekt, houdt de kredietanalist de prestaties van de lener in de gaten en kan hij aanbevelingen doen om de leningsovereenkomst te beëindigen als deze riskant wordt. Door het risiconiveau van een lening of investering te bepalen, kunnen banken risico’s beheren en inkomsten genereren.
Een kredietanalist zou bijvoorbeeld een oplossing kunnen aanbevelen voor een persoon die in gebreke is gebleven met zijn creditcardbetalingen. De analist kan aanbevelen de kredietlimiet van het individu te verlagen, zijn account te sluiten of over te schakelen naar een nieuwe creditcard met een lagere rente.