Kredietverrekening
Wat is kredietverrekening?
Kredietverrekening is een gangbare praktijk bij grote financiële ondernemingen. Het bestaat uit het consolideren van een reeks financiële transacties en het overeenkomen om één kredietcheck uit te voeren die betrekking heeft op de volledige bundel transacties. In die zin worden de transacties effectief gecombineerd of “samen gesaldeerd”.
Deze praktijk is gebruikelijk bij grote banken en andere financiële instellingen die willen voorkomen dat er talloze en overtollige kredietcontroles worden uitgevoerd op herhaalde transacties.
Belangrijkste leerpunten
- Kredietnetting is de praktijk waarbij talloze transacties worden gebundeld en een enkele kredietcontrole op die combinatie wordt uitgevoerd.
- Het wordt gebruikt door grote financiële bedrijven om te voorkomen dat er meerdere overbodige kredietcontroles worden uitgevoerd.
- Kredietverrekening kan helpen bij het verminderen van administratieve overheadkosten en vertragingen voor beide partijen bij een krediettransactie.
Inzicht in kredietverrekening
Kredietnetting is een systeem waarbij het aantal kredietcontroles op financiële transacties wordt verminderd door het aangaan van overeenkomsten die simpelweg alle transacties opsplitsen. Deze overeenkomsten worden gemaakt tussen grote banken en andere financiële instellingen en plaatsen alle huidige en toekomstige transacties in één overeenkomst, waardoor de noodzaak voor kredietcontroles bij elke transactie wordt weggenomen.
De behoefte aan kredietverrekening vloeit voort uit het feit dat financiële instellingen vaak kredietcontroles bij hun klanten moeten uitvoeren alvorens bepaalde transacties goed te keuren. Het controleren van het krediet van de lenende partij verlaagt het tegenpartijrisico, of het risico dat de tegenpartij, of de lenende partij, de lening in gebreke blijft.
Bij terugkerende klanten is het voortdurend controleren en opnieuw controleren van krediet niet alleen tijdrovend, maar het kan ook gemiste kansen creëren. Het aangaan van een grootschalige kredietverrekeningsovereenkomst kan daarom voor alle betrokken partijen voordelig zijn. Vanuit het oogpunt van de kredietverstrekker kan kredietverrekening de administratieve kosten verlagen en een groter aantal transacties in een bepaalde tijd mogelijk maken. Vanuit het perspectief van de lener kan kredietverrekening het voor grote leners gemakkelijker maken om tijdig krediet te krijgen.
Voorbeeld uit de echte wereld van kredietverrekening
Kredietnetting is een van de veelvoorkomende methoden die banken gebruiken om het tegenpartijrisico te verkleinen en tegelijkertijd de administratieve efficiëntie te vergroten. Andere voorbeelden zijn onder meer vervroegde verrekening en verrekening door schuldvernieuwing.
Close-out netting is een vorm van kredietverrekening die wordt gebruikt wanneer een tegenpartij failliet is gegaan. Het doel is om te voorkomen dat vereffenaars uitkiezen welke contracten ze willen afdwingen. Bij close-out-verrekening worden alle transacties met de in gebreke blijvende tegenpartij samen gesaldeerd, hetzij tegen hun huidige marktwaarde, hetzij tegen een bedrag dat gelijk is aan het financiële verlies van de niet-in gebreke blijvende partij.
Evenzo is verrekening door schuldvernieuwing een vorm van kredietverrekening waarbij een of meer gerelateerde transacties worden geannuleerd om een nieuwe betalingsverplichting te creëren. De nieuwe verplichting zou worden gebaseerd op de som van alle uitstaande transacties. Op deze manier kunnen de tegenpartijen al hun uitstaande verplichtingen in één keer betalen.