Definitie van beker en handvat
Wat is een beker en handvat?
Het prijspatroon van een beker en handvat op de prijsgrafiek van een waardepapier is een technische indicator die lijkt op een beker met een handvat, waarbij de beker de vorm van een “u” heeft en het handvat een lichte neerwaartse beweging heeft. De beker en het handvat worden als een bullish signaal beschouwd, waarbij de rechterkant van het patroon doorgaans een lager handelsvolume ervaart. De vorming van het patroon kan zo kort zijn als zeven weken of wel 65 weken.
Belangrijkste leerpunten
- Een beker en handvat is een technisch patroon dat lijkt op een beker en handvat waarbij de beker de vorm heeft van een “u” en het handvat een lichte neerwaartse beweging heeft.
- Een cup en handle wordt beschouwd als een bullish signaal dat een uptrend verlengt en wordt gebruikt om kansen te ontdekken om long te gaan.
- Technische handelaren die deze indicator gebruiken, moeten een stopkooporder iets boven de bovenste trendlijn van het handvatgedeelte van het patroon plaatsen.
Wat vertellen een beker en handvat u?
De Amerikaanse technicus William J. O’Neil definieerde het patroon van cup and handle (C&H) in zijn klassieker uit 1988, “How to Make Money in Stocks”, en voegde technische vereisten toe via een reeks artikelen die werden gepubliceerd in Investor’s Business Daily, dat hij in 1984 oprichtte..1 O’Neil inbegrepen termijn metingen voor elke component alsmede een gedetailleerde beschrijving van de afgeronde dalen dat het patroon zijn unieke tea cup uitstraling.
Aangezien een aandeel dat dit patroon vormt, oude hoogtepunten test, zal het waarschijnlijk tot verkoopdruk leiden van beleggers die eerder op die niveaus kochten; verkoopdruk zal de prijs waarschijnlijk doen consolideren met een tendens in de richting van een neerwaartse trend gedurende een periode van vier dagen tot vier weken, alvorens hoger op te gaan. Een beker en handvat wordt beschouwd als een bullish voortzettingspatroon en wordt gebruikt om koopkansen te identificeren.
Het is de moeite waard om het volgende te overwegen bij het detecteren van beker- en handgreeppatronen:
- Lengte: Over het algemeen geven cups met een langer en meer “U” -vormig broekje een sterker signaal. Vermijd bekers met een scherpe “V” -bodem.
- Diepte: Idealiter zou de beker niet te diep moeten zijn. Vermijd ook handvatten die te diep zijn, aangezien er zich handvatten moeten vormen in de bovenste helft van het bekerpatroon.
- Volume: het volume zou moeten afnemen naarmate de prijzen dalen en lager dan gemiddeld blijven in de bodem van de kom; het zou dan moeten toenemen wanneer het aandeel zijn beweging hoger begint te maken, een back-up maken om de vorige high te testen.
Een nieuwe test van eerdere weerstand is niet vereist om meerdere tikken van de oude high aan te raken of te komen; hoe verder de bovenkant van de handgreep echter van de hoge tonen verwijderd is, des te belangrijker de uitbraak moet zijn.
Voorbeeld van het gebruik van de beker en het handvat
De onderstaande afbeelding toont een klassieke beker- en handvatformatie. Plaats een stopkooporder iets boven de bovenste trendlijn van het handvat. Orderuitvoering mag alleen plaatsvinden als de prijs de weerstand van het patroon doorbreekt. Traders kunnen buitensporige slippage ervaren en een valse doorbraak krijgen door agressief binnen te komen. U kunt ook wachten tot de prijs boven de bovenste trendlijn van de handle sluit en vervolgens een limietorder iets onder het breakout-niveau van het patroon plaatsen en proberen een uitvoering te krijgen als de prijs terugkeert. Het risico bestaat dat u de transactie mist als de prijs blijft stijgen en niet terugtrekt.
Een winstdoelstelling wordt bepaald door de afstand tussen de onderkant van de beker en het uitbraakniveau van het patroon te meten en die afstand vanaf de uitbraak te verlengen. Als de afstand tussen de onderkant van de beker en het doorbraakniveau van de handgreep bijvoorbeeld 20 punten is, wordt een winstdoelstelling 20 punten boven de handgreep van het patroon geplaatst. Stop loss-orders kunnen onder de handle of onder de cup worden geplaatst, afhankelijk van de risicotolerantie van de handelaar en de marktvolatiliteit.
Laten we nu eens kijken naar een historisch voorbeeld uit de echte wereld met Wynn Resorts, Limited ( Nasdaq beurs rond de $ 13openbaar werd en vijf jaar later steeg tot $ 154.3 De daaropvolgende daling eindigde binnen twee punten na de initiële openbare aanbieding (IPO) -prijs, ver boven de eis van O’Neil voor een ondiepe beker hoog in de voorgaande trend. De daaropvolgende herstelgolf bereikte het eerdere hoogtepunt in 2011, bijna 10 jaar na de eerste afdruk. Het handvat volgt de klassieke verwachting van terugtrekken, vindt steun bij de 50% retracement in een afgeronde vorm en keert 14 maanden later voor de tweede keer terug naar de high. Het aandeel brak uit in oktober 2013 en voegde in de daaropvolgende vijf maanden 90 punten toe.
Beperkingen van de beker en het handvat
Zoals alle technische indicatoren, moeten de beker en het handvat worden gebruikt in combinatie met andere signalen en indicatoren voordat een handelsbeslissing wordt genomen. Specifiek met de beker en het handvat zijn bepaalde beperkingen vastgesteld door beoefenaars. Ten eerste kan het enige tijd duren voordat het patroon volledig is gevormd, wat kan leiden tot late beslissingen. Hoewel een maand tot een jaar het typische tijdsbestek is voor het vormen van een beker en handvat, kan het ook vrij snel gebeuren of meerdere jaren duren voordat het zich vestigt, waardoor het in sommige gevallen dubbelzinnig wordt. Een ander probleem heeft te maken met de diepte van het bekergedeelte van de formatie. Soms kan een ondiepere beker een signaal zijn, terwijl een diepe beker een vals signaal kan produceren. Soms vormt de beker zonder het kenmerkende handvat. Ten slotte is een beperking die door veel technische patronen wordt gedeeld, dat het onbetrouwbaar kan zijn in illiquide aandelen.
Veel Gestelde Vragen
Wat is een beker en handvat?
Een beker en handvat is een technische indicator waarbij de prijsbeweging van een waardepapier lijkt op een “beker”, gevolgd door een neerwaarts trendmatig prijspatroon. Deze drop of “handle” is bedoeld om een koopmogelijkheid aan te geven om long te gaan op een effect. Wanneer dit deel van de prijsvorming voorbij is, kan het effect van koers veranderen en nieuwe hoogtepunten bereiken. Typisch vallen beker- en handgreeppatronen tussen zeven weken en meer dan een jaar.
Is een cup and handle-patroon bullish?
Over het algemeen zijn beker- en handgreeppatronen bullish prijsformaties. Oprichter van de term, William O’Neil, identificeerde vier hoofdfasen van dit technische handelspatroon. Ten eerste, ongeveer één tot drie maanden voordat het “beker” -patroon begint, zal een beveiliging een nieuw hoogtepunt bereiken in een opwaartse trend. Ten tweede zal de beveiliging terugkeren en niet meer dan 50% van de vorige high laten vallen, waardoor een afrondingsbodem ontstaat. Ten derde, de zekerheid zal terugkeren naar het vorige hoogtepunt, maar vervolgens afnemen en het “handvat” -gedeelte van de formatie vormen. Ten slotte breekt de veiligheid weer uit en overtreft het de hoogtepunten die gelijk zijn aan de diepte van het dieptepunt van de beker.
Hoe vind je een beker- en handvatpatroon?
Beschouw een scenario waarin een aandeel onlangs een hoogtepunt heeft bereikt na een aanzienlijk momentum, maar sindsdien is gecorrigeerd, met een daling van bijna 50%. Op dit punt kan een belegger de aandelen kopen, in de verwachting dat deze weer terugkeert naar eerdere niveaus. Het aandeel herstelt zich vervolgens, waarbij de eerdere hoge weerstandsniveaus worden getest, waarna het in een zijwaartse trend valt. In het laatste deel van het patroon overschrijdt het aandeel deze weerstandsniveaus en stijgt 50% boven het vorige hoogtepunt.