SEC-formulier 5
Wat is SEC-formulier 5: jaarlijkse verklaring van wijzigingen in het uiteindelijke eigendom van effecten?
SEC Form 5: Annual Statement of Changes in Beneficial Ownership of Securities is een document dat insiders van het bedrijf moeten indienen bij de Securities and Exchange Commission (SEC) als ze gedurende het jaar transacties in de effecten van het bedrijf hebben uitgevoerd. De ambtenaren bij een bedrijf, bijvoorbeeld, moeten alle transacties met betrekking tot het bedrijf bestand aandelen aandelen of effecten. SEC-formulier 5 wordt gebruikt voor degenen die een verandering in eigendom van de aandelen van een bedrijf niet hebben gemeld. Andere SEC-formulieren moeten echter vóór SEC-formulier 5 worden ingediend. Formulier 5 helpt bij het openbaar maken van eigendomsactiviteiten bij een bedrijf en kan illegale activiteiten door insiders of werknemers voorkomen.
Belangrijkste leerpunten
- Insiders van het bedrijf moeten SEC-formulier 5 indienen als ze in de loop van het jaar beveiligingstransacties hebben uitgevoerd, maar deze niet hebben gemeld via SEC-formulier 4.
- SEC-formulier 5 helpt om de juiste openbaarmaking van veranderingen in eigendom van aandelen en effecten van een bedrijf te verschaffen.
- SEC-formulier 5 is nuttig omdat het kan helpen bij het voorkomen van illegale activiteiten, zoals handel met voorkennis, transacties die worden gedaan met behulp van niet-openbare informatie.
Inzicht in SEC-formulier 5: jaarlijkse verklaring van wijzigingen in de uiteindelijke eigendom van effecten
De SEC vereist dat insiders, functionarissen en directeuren een eigendomsverklaring indienen bij de SEC voor de effecten van het bedrijf die ze bezitten. Een insider wordt gedefinieerd als een bedrijfsdirecteur of senior functionaris, evenals elke persoon of entiteit die op voordelige wijze meer dan 10% van de stemgerechtigde aandelen van een bedrijf bezit.
Er zijn drie vormen die zijn gekoppeld aan het bezit van aandelen. SEC-formulier 3 wordt ingediend wanneer het individu voor de eerste keer het eigendom van aandelen aanvraagt. Formulier 3 moet worden ingediend uiterlijk 10 dagen nadat ze zijn aangesloten bij een bedrijf. Eigendomswijzigingen van de aandelen van het bedrijf (aan- of verkopen) moeten worden ingediend via SEC-formulier 4, en doorgaans moet het formulier binnen twee werkdagen na de eigendomswijziging worden ingediend.
Insiders van het bedrijf moeten SEC-formulier 5 indienen als ze in de loop van het jaar beveiligingstransacties hebben uitgevoerd, maar ze hebben deze niet gerapporteerd op SEC-formulier 4. SEC-formulier 5 moet binnen 45 dagen na het einde van het boekjaar van het bedrijf worden ingediend.
Voordelen van SEC-formulier 5
Formulier 5 helpt illegale handel met voorkennis door openbaarmaking te voorkomen. Handel met voorkennis is het kopen of verkopen van een effect door iemand die toegang heeft tot materiële niet-openbare informatie over het effect. Als de insider de transactie uitvoert terwijl de materiële informatie niet is aangekondigd, is de handel illegaal.
In juli 2018 vond een federale jury uit Boston bijvoorbeeld Schultz Chan en Songjiang Wang, die respectievelijk bij Akebia Therapeutics en Merrimack Pharmaceuticals Inc. werkten, schuldig aan handel met voorkennis. Zowel Chan als Wang ontkenden de beschuldigingen. Aanklagers verklaarden echter dat Wang van 2013 tot 2014 bedrijfseigen informatie over Merrimack’s positieve geneesmiddelenonderzoeken aan Chan heeft verstrekt, voorafgaand aan de openbare bekendmaking van de resultaten door het in Cambridge, Massachusetts gevestigde bedrijf. Met de medeweten hebben Chan en zijn vrouw verschillende Merrimack-aandelen gekocht. In één geval verdiende het paar $ 136.000.
Hoewel het indienen van formulier 5 illegale handel met voorkennis niet volledig kan vermijden, is het een stap om individuen en organisaties meer verantwoording te laten afleggen.
Het indienen van SEC-formulier 5 moet uiterlijk 45 dagen na het einde van het boekjaar van het bedrijf aan de SEC worden gedaan, of binnen zes maanden nadat een insider zijn of haar band met het bedrijf heeft beëindigd.
Informatie vereist door SEC-formulier 5
SEC Form 5 vereist het volgende:
- De naam en het fysieke adres van de melder
- De naam van de uitgevende instelling en de aandelenticker
- Een verklaring voor het afgesloten boekjaar van de uitgevende instelling (maand / dag / jaar)
- Als formulier 5 een wijziging is, de datum waarop het oorspronkelijke formulier is ingediend (maand / dag / jaar)
- De relatie van de rapporterende persoon (personen) met de uitgevende instelling (bijv. Directeur, 10% eigenaar, functionaris of andere)
- Als dit individuele of gezamenlijke / groepsrapportage is
- Een lijst van de effecten, transactiedata, veronderstelde uitvoeringsdatums, transactiecodes, aantal effecten in bezit aan het einde van het boekjaar van de uitgevende instelling, een aantekening van directe of indirecte eigendom en de aard van de indirecte economische eigendom
Voorbeeld van SEC-formulier 5
Hieronder vindt u de link om het SEC-formulier 5: Jaarlijkse verklaring van wijzigingen in het economisch eigendom van effecten en kopieën van beide pagina’s te downloaden, zodat beleggers een idee kunnen krijgen van wat er nodig is om het formulier in te vullen.
SEC-formulier 5 downloaden
Beleggers kunnen een pdf van het formulier met twee pagina’s downloaden via dezeSEC Form 5-link. Houd er echter rekening mee dat de SEC een elektronische indiening vereist, zoals uiteengezet in de SEC Form 5 General Instructions.
Hieronder vindt u een kopie van SEC-formulier 5 voor illustratieve doeleinden:
SEC-formulier 5: pagina 1
- De eerste pagina bevat informatie over de persoon die het effect bezit of heeft verkocht.
- De relatie met de uitgevende instelling (het bedrijf) moet worden vermeld en of de persoon een directeur, functionaris of 10% eigenaar van het bedrijf is.
- Pagina één bevat ook de transactiedata, het handelssymbool en de ticker, evenals de bedragen en datums waarop de effecten zijn verworven en afgestoten (of verkocht).
SEC-formulier 5: pagina 2
- Pagina twee inclusief derivaten, zoals call- en put- opties, die de beleggers het recht maar niet de verplichting om een voorraad op een vooraf ingestelde prijs te kopen of te verkopen mogelijk te maken.
- Converteerbare effecten worden ook vermeld op pagina 2, waaronder obligaties die tegen een vooraf bepaalde prijs of datum in aandelen kunnen worden omgezet.