Wat betekent de figuur bij een investeringsbank?
Financiële instellingen zoals banken en verzekeringsmaatschappijen bieden hun klanten expertise en advies om hen te helpen op weg naar een gezonde financiële toekomst. Maar waar gaat een financiële instelling heen als ze zelf advies nodig heeft? Dat is waar een groep financiële instellingen in beeld kan komen. Maar wat is een FIG precies en wat doet hij?
Wat is een FIG?
Een FIG verwijst naar een groep financiële instellingen. Het is een ensemble van financiële professionals die expertise en adviesdiensten verlenen aan klanten, en de klanten zijn doorgaans financiële instellingen. Banken, verzekeringsmaatschappijen, technologiebedrijven, gespecialiseerde financieringen en vermogensbeheerbedrijven zijn voorbeelden van bedrijven die de diensten van een groep financiële instellingen inhuren.
Belangrijkste leerpunten
Groepen van financiële instellingen bieden expertise en advies aan banken, verzekeringsmaatschappijen en andere financiële instellingen.
Wells Fargo, Goldman Sachs en Morgan Stanley zijn voorbeelden van bedrijven met bedrijfsactiviteiten van FIG.
Investeringsbankieren, herstructurering van schulden en het aantrekken van kapitaal behoren tot de diensten die aan FIG-klanten worden aangeboden.
Groepen van financiële instellingen kunnen ook geld verdienen door tegen lagere tarieven geld te lenen en tegen hogere tarieven te verkopen.
FIG-bedrijven huren doorgaans analisten en andere professionals in met een sterke academische achtergrond in financiën. Veel investeringsbanken hebben ook trainingsprogramma’s die analisten helpen bij het opleiden van de belangrijke aspecten van het aanbod van het bedrijf, met een groot aantal mogelijkheden die beschikbaar zijn nadat het trainingsprogramma is afgelopen.
Wie zijn vijgen en wat doen ze?
Om meer maatwerk te bieden, wat investeringen banken mogen segment expertisegebieden voor de groep financiële instellingen in een bank- of financiële diensten groep en een verzekeringsgroep. Sommige investeringsbanken gebruiken dit soort divisies meer als een marketingtechniek, die kan helpen klanten aan te trekken die op zoek zijn naar specifieke soorten diensten onder de paraplu van FIG.
Bijna alle grote investeringsbanken hebben een FIG-bedrijf geïntegreerd in hun totale aanbod. Enkele van de grotere investeringsbanken met een FIG-bedrijf zijn Morgan Stanley, Wells Fargo en Goldman Sachs.12 De diensten die figuren voor hun klanten kan variëren en variëren van beursintroducties (IPO) tot financieringen en buyouts:
- Advies over investeringsbankieren
- Fusies en overnames (M&A)
- Kapitaal vergroten
- Herstructurering
- Schuldfinanciering
FIG-bedrijven kunnen zowel publieke als private bedrijven vertegenwoordigen. Of het kan dienen om een particulier bedrijf te helpen openbaar te worden. Investment banking FIG-bedrijven bieden mogelijk ook specifieke expertise in bepaalde marktsegmenten of hebben specialisten die in veel segmenten kunnen werken.
Over het algemeen zullen grote FIG-bedrijven voorzien in een verscheidenheid aan behoeften van financiële instellingen. Volgens haar website heeft de FIG-groep van Goldman Sachs bijvoorbeeld ongeveer 300 specialisten in Latijns-Amerika, China en Centraal-Europa die een verscheidenheid aan adviesdiensten verlenen, waaronder fusies en overnames, eigen vermogen en schuldfinanciering.
Hoe verdienen vijgen geld?
De bedrijfsstructuren van FIG kunnen breed variëren in de branche. Sommige bevinden zich mogelijk in een grote investeringsbankcultuur. Sommige FIG-bedrijven kunnen kleinere entiteiten zijn met een primaire focus op een van de bovengenoemde serviceaanbiedingen. Bovendien kunnen FIGs worden gescheiden of geïntegreerd met brede diensten voor alle belangrijke sectoren, waaronder gezondheidszorg, industrie, media, telecommunicatie, mijnbouw, energie, detailhandel, technologie en onroerend goed.
Enkele voorbeelden van ideale FIG-klanten zijn verzekeringsmaatschappijen die gespecialiseerd zijn in persoonlijke of commerciële producten; commerciële financieringsmaatschappijen die financiële diensten verlenen aan bedrijven, banken, makelaars, investeringsdealers, vermogens- en vermogensbeheermaatschappijen; opkomende bedrijven die naar de beurs willen gaan; en particuliere bedrijven die financiering zoeken via een onderhandse plaatsing.
Vijgen verdienen niet alleen op de traditionele manier geld of verkopen noodzakelijkerwijs fysieke producten. Ze kunnen ook winst maken door tegen lage tarieven te lenen en vervolgens tegen hogere tarieven te verkopen. Dus verdienen ze geld door middel van rente-inkomsten door geld te verplaatsen op de geldmarkten, door middel van leningen en andere deposito’s.