SEC-formulier NSAR-A
Wat is SEC-formulier NSAR-A?
SEC-formulier NSAR-A was een halfjaarlijkse indiening bij de Securities and Exchange Commission (SEC) die de financiële informatie van investeringsbeheermaatschappijen aan het einde van de eerste zes maanden van hun fiscale jaar (FY)registreerdeals onderdeel van hun N- Vereiste voor het indienen van een SAR-formulier. Het formulier is in 2018 uitgefaseerd en vervangen door formulier N-CEN.
Belangrijkste leerpunten:
- SEC-formulier NSAR-A was een halfjaarlijkse indiening bij de SEC die de financiële informatie van investeringsbeheermaatschappijen aan het einde van de eerste zes maanden van hun boekjaar registreerde.
- Het formulier bevatte financiële informatie zoals de verkoop van aandelen, de omloopsnelheid van de portefeuille en andere gegevens die in de aandeelhoudersrapporten van het bedrijf waren opgenomen.
- In 2018 werd SEC-formulier NSAR-A vervangen door formulier N-CEN.
SEC-formulier NSAR-A begrijpen
De N-SAR was specifiek voor geregistreerde investeringsbeheermaatschappijen en eiste van hen dat ze financiële informatie openbaar moesten maken, zoals de verkoop van aandelen en de omloopsnelheid van de portefeuille, zoals opgenomen in de jaarlijkse of halfjaarlijkse aandeelhoudersverslagen van het bedrijf.
SEC-formulier NSAR-A en al zijn gerelateerde deponeringen vielen onder sectie 30 van de Investment Company Act van 1940 en secties 13 en 15 (d) van de Securities Exchange Act van 1934, die elk van investeringsmaatschappijen en trusts vereisen om semi- jaarverslagen en jaarverslagen met de SEC.
Naast financiële informatie bevatte het formulier ook enkele details over het leiderschap, de adviseurs, de verzekeraars en de relaties van een vermogensbeheermaatschappij. Het formulier is ingesteld om investeerders te beschermen door basisinformatie te verstrekken, zodat ze een bedrijf konden kiezen dat ze met hun investeringen vertrouwen.
Formulier N-SAR en de bijbehorende deponeringen hoeven tot 1 juni 2019 niet langer te worden ingediend door investeringsmaatschappijen, hoewel de SEC Forms N-SAR en wijzigingen aan eerder ingediende Forms N-SAR heeft geaccepteerd.
SEC-formulier NSAR-A vs. SEC-formulier N-CEN
SEC-formulier N-CEN werd ingevoerd om de rapportage van investeringsmaatschappijen te moderniseren. Hoewel het veel van dezelfde elementen bevat die aanwezig zijn in SEC-formulier NSAR-A, heeft het ook verouderde items in het oude formulier vervangen of geëlimineerd door meer relevante. Veel van de wijzigingen zijn aangebracht om de huidige behoeften te weerspiegelen, waaronder informatie over effectenleningen en exchange-traded funds (ETF’s).
Een andere opmerkelijke verandering was de bestreken periode. SEC-formulier N-CEN moet jaarlijks worden ingediend, in plaats van elke zes maanden, en binnen 75 dagen na het einde van het FY van het fonds.
Alle geregistreerde investeringsmaatschappijen zijn verplicht om het nieuwe N-CEN-document in XML-indeling (Extensible Markup Language) in te dienen. Als alternatief is er echter ook een online webformulier dat handmatig kan worden ingevoerd, beschikbaar gemaakt op het EDGAR-systeem ( Electronic Document Gathering, Analysis and Retrieval )van de SEC .