S & P-verzekeraar Beoordeling financiële sterkte
Wat is de financiële sterkte van de S & P-verzekeraar?
De term S&P Insurer Financial Strength Rating verwijst naar een systeem dat een dienst wordt aangeboden door Standard & Poor’s die de fiscale soliditeit van een verzekeringsmaatschappij beoordeelt en daarmee haar vermogen om claims van haar polishouderste betalen. Deze rating kan door een aantal verschillende entiteiten, waaronder risicomanagers en werkgevers,als leidraad worden gebruiktvoordat ze belangrijke beslissingen nemen. Samen met verzekeringsmaatschappijen, S & P ook prijzen gezondheid onderhoud organisaties (HMOs) en andere ziektekostenverzekering van plan providers.
Belangrijkste leerpunten
- Het S&P Insurer Financial Strength Rating-systeem geeft aan of een verzekeringsmaatschappij voldoende activa heeft om zijn claims te betalen.
- De hoogste S & P-rating is AAA.
- AA, A of BBB worden als acceptabele beoordelingen beschouwd.
- Consumenten kunnen de beoordeling van een verzekeraar uit vier bronnen vergelijken.
Inzicht in de financiële sterkte van de S & P-verzekeraar
Het ratingsysteem voor financiële sterkte van S&P Insurer wordt beheerd door Standard & Poor’s. Deze ratings zijn uitgegeven sinds 1971 Ze worden gebruikt door een groot aantal professionals in de tussenpersonen die klanten en de overheid toezichthouders verantwoordelijk voor het adviseren kapitaalvereisten voor verzekeraars.
Deze beoordelingen zijn door S&P gerangschikt in de volgende klassen:
- AAA: dit is de sterkste S & P-rating voor financiële sterkte voor verzekeraars. Het geeft aan dat een bedrijf een buitengewoon sterke financiële positie heeft met aanzienlijke liquide middelen om aan alle eisen van zijn polishouders te voldoen.
- AA: Dit duidt op een zeer sterk bedrijf met zeer milde verschillen tussen bedrijven met een AAA-rating.
- A: Dit duidt op een sterk bedrijf dat mogelijk problemen heeft met het oog op zakelijke en financiële uitdagingen.
- BBB: Bedrijven met deze rating worden geacht een goede financiële positie te hebben, hoewel ze vatbaarder zijn voor bedrijfsrisico’s.
- BB: Een bedrijf met deze rating is ondanks hun financiële draagkracht iets kwetsbaarder dan bedrijven met een BBB-rating.
- B: Hoewel bedrijven met deze rating in staat zijn om aan hun financiële verplichtingen te voldoen, kunnen ze daar ondanks eventuele problematische omstandigheden moeite mee hebben.
- CCC: Bedrijven met deze rating zijn zeer kwetsbaar en vertrouwen op positieve economische, financiële en zakelijke omstandigheden.
- CC: Verzekeraars met deze rating lopen een hoog risico op wanbetaling.
- SD (geselecteerde standaard) en D: deze ratings impliceren dat de verzekeraar waarschijnlijk sommige of alle polisverplichtingen niet zal nakomen.
Deze beoordelingen kunnen worden verbeterd wanneer het bureau een plusteken (+) of minteken (-) gebruikt.
S&P weegt veel factoren af bij het evalueren van de financiële draagkracht. De mogelijke blootstelling van een verzekeraar aan een rampzalige gebeurtenis die tot talrijke claims kan leiden, is een kritische factor. Andere omvatten de marktpositie van het bedrijf, uitdagingen op het gebied van regelgeving en de impact van rentetarieven op de financiën van de verzekeraar. Bijkomende overwegingen zijn onder meer de kapitaaltoereikendheidsratio (CAR) vaneen bedrijf, de jaarlijkse inkomsten, het rendement op investeringen, liquiditeit en omzetgroei.
Het raamwerk van de S&P Global Rating bestaat uit drie elementen, waaronder een zakelijk risicoprofiel van sector- en landenrisico, een financieel risicoprofiel bestaande uit risicopositie en financiële flexibiliteit en modificatoren, en een ondersteuningskader dat rekening houdt met externe factoren zoals overheid en geografische voorwaarden.
De S&P Insurer Financial Strength Rating scoort alleen de fiscale gezondheid van een bedrijf en beoordeelt niet de kwaliteit van zijn verzekeringsproducten of -diensten.
Speciale overwegingen
Consumenten moeten de beoordelingen van de financiële draagkracht van hun verzekeraars jaarlijks herzien om ervoor te zorgen dat ze hoog gewaardeerd blijven. Verder adviseert het bureau consumenten om geen polissen te kopen van verzekeraars die door S&P worden beoordeeld met een BB-rating of lager. Andere beoordelingsdiensten kunnen consumenten echter afraden een polis te kopen bij een verzekeraar met een beoordeling van minder dan een A.
S & P-verzekeraar Beoordeling financiële sterkte versus andere beoordelingsdiensten
De S&P is slechts een van de vier bedrijven die de financiële kracht van verzekeringsmaatschappijen beoordelen. De anderen zijn AM Best, Fitch en Moody’s. Elk bureau heeft zijn eigen beoordelingsschaal en categorieën.
Het is een goed idee om na te gaan hoe een verzekeringsmaatschappij door ten minste twee van deze ratingbureaus wordt beoordeeld. Het is het beste om de scores op de sites van het ratingbureau op te zoeken in plaats van te vertrouwen op het eigen rapport van de verzekeringsmaatschappij. De beoordelingen die op de websites van verzekeringsmaatschappijen worden geadverteerd, zijn mogelijk verouderd of bevatten alleen de hoogste beoordeling van de vier bedrijven.
Kritiek op de financiële sterkte van de S & P-verzekeraar
De S&P en zijn ratingsysteem zijn in het verleden hapering. Het is zelfs onder vuur komen te liggen vanwege enkele van zijn uitstekende beoordelingen van bedrijven die in de problemen waren. Zo kende het de verzekeringsgigantAmerican Insurance Group (AIG ) bijvoorbeeld een AA-rating voor tegenpartijen toe en gaf het in 2007, net voor de financiële crisis, een AA + -rating aan de belangrijkste dochterondernemingen van het bedrijf.
“AIG’s zeer sterke kapitaal en inkomsten hebben geprofiteerd van de diversiteit die wordt geboden door zijn eigendoms- / ongevallen- en levensverzekerings- en pensioenactiviteiten. Bovendien maken we ons geen zorgen over het vermogen van AIG om ten minste de ‘AA’-kapitaaltoereikendheid te behouden,” verklaarde hij.
Een jaar later moest AIG worden gered met een reddingspakket van de Federal Reserve. Het bedrijf overleefde en betaalde zijn schuld af.