Onbeperkte aansprakelijkheid Corporation (ULC)
Wat is een Unlimited Liability Corporation (ULC)?
Een onbeperkte aansprakelijkheidsbedrijf (ULC) is een bedrijfsstructuur die in Canada wordt gebruikt en waarmee aandeelhouders aansprakelijk kunnen worden gesteld als het bedrijf failliet gaat. Soms zijn ex-aandeelhouders ook aansprakelijk, afhankelijk van hoe recent ze hun aandelen hebben verkocht. Ondanks dit nadeel kan de structuur van een ULC in bepaalde omstandigheden de voorkeur genieten vanwege de belastingvoordelen die worden toegekend aan aandeelhouders van deze bedrijven.
Een naamloze vennootschap zonder rechtspersoonlijkheid (JSC) is het equivalent van de Verenigde Staten met een vennootschap met onbeperkte aansprakelijkheid: aandeelhouders van JSC zijn onbeperkt aansprakelijk voor bedrijfsschulden.
Als een ULC het om de een of andere reden voordeliger vindt om dit te doen, kan een ULC ervoor kiezen om als een bedrijf te worden behandeld door het juiste vakje op zijn belastingaangifte aan te vinken.
Inzicht in Unlimited Liability Corporations (ULC’s)
Over het algemeen omvat het concept van onbeperkte aansprakelijkheid algemene partners en eenmanszaken die in gelijke mate verantwoordelijk zijn voor schulden en verplichtingen die door het bedrijf zijn opgebouwd. Zoals het woord ‘onbeperkt’ aangeeft, is deze aansprakelijkheid niet beperkt en kan deze worden afbetaald door inbeslagname van de persoonlijke bezittingen van eigenaren (in tegenstelling tot structuren met beperkte aansprakelijkheid, die de verantwoordelijkheid beperken tot het bedrag dat een persoon daadwerkelijk in een bedrijf heeft geïnvesteerd, particulier vermogen). De meeste bedrijven zijn constructies met beperkte aansprakelijkheid; dat is een van de opnamepunten.
Een vennootschap met onbeperkte aansprakelijkheid is een soort hybride: het is een rechtspersoon met onbeperkte aansprakelijkheid. De ULC beschermt aandeelhouders in de meeste gevallen tegen aansprakelijkheid, met één grote uitzondering: bij liquidatie van het bedrijf. Als dat gebeurt, worden aandeelhouders aansprakelijk voor de schulden van het bedrijf. Ex-aandeelhouders kunnen ook verantwoordelijk worden gehouden als ze hun aandelen vervreemdden binnen een kalenderjaar voordat het faillissement intreedt.
Organiseren als een ULC is alleen beschikbaar voor bedrijven die actief zijn in drie Canadese provincies: Alberta, British Columbia en Nova Scotia.
belangrijkste leerpunten
- Een onbeperkte aansprakelijkheidsbedrijf (ULC) is een bedrijfsstructuur die in drie Canadese provincies wordt gebruikt.
- De aandeelhouders van vennootschappen met onbeperkte aansprakelijkheid (ULC’s) zijn verantwoordelijk voor schulden en verliezen opgelopen door de vennootschap in geval van faillissement; in ruil daarvoor krijgen ze een fiscaal voordeel op hun dividenden en vermogenswinsten.
- Bedrijven met onbeperkte aansprakelijkheid worden behandeld als bedrijven voor Canadese belastingdoeleinden, maar als doorstroomentiteiten voor Amerikaanse belastingdoeleinden.
Voordelen van een Unlimited Liability Corporation (ULC)
De vennootschap met onbeperkte aansprakelijkheid is een nuttig instrument geworden voor Amerikaanse investeerders die geld willen verwerven of in een Canadees bedrijf willen stoppen, of een Amerikaans bedrijf dat zich in Canada wil vestigen – vanwege de fiscale voorkeursbehandeling.
Een ULC wordt voor belastingdoeleinden behandeld als een reguliere Canadese onderneming. Als zodanig is het onderworpen aan Canada’s bronbelasting van 25% op de betaling van dividenden en belangen van aandeelhouders (hoewel de Canada Revenue Agency dit kan verlichten door het dividend te beschouwen als een uitkering van kapitaal). De Amerikaanse Internal Revenue Code stelt echter dat de ULC voor Amerikaanse belastingdoeleinden wordt genegeerd als een vennootschap, aangezien winsten en verliezen naar de aandeelhouders vloeien – met andere woorden, het betaalt geen vennootschapsbelasting.
Dus net als Amerikaanse partnerschappen en andere doorstroomentiteiten, vermijdt een ULC de kwestie van dubbele belasting, het belangrijkste voordeel ervan. Het doorlopen van de verliezen van het bedrijf kan aandeelhouders ook helpen hun inkomen te compenseren, waardoor hun belastingen worden verlaagd. Amerikaanse aandeelhouders kunnen bovendien aanspraak maken op buitenlandse belastingverminderingen op hun belastingaangifte, waarmee de Canadese bronbelasting wordt gecompenseerd.
Voor bedrijven kan een ander voordeel van het vormen van een dochteronderneming met onbeperkte aansprakelijkheid de niet-openbaarmaking zijn. Openbare rapporten over het geld dat het bedrijf door de ULC beweegt – of belastingbetalingen – zijn niet vereist.