Hoe kan ik belastingvrije beleggingsfondsen vinden?
Belastingvrije onderlinge fondsen zijn eenvoudigweg samengesteld uit investeringen die belastingvrije rente genereren. Ze worden aangeboden door veel vooraanstaande beleggingsondernemingen, en sommige zijn zelfs gespecialiseerd in dit type voertuig.
Belangrijkste leerpunten
- Beleggingsfondsen die worden belegd in staatsobligaties of gemeentelijke obligaties worden vaak belastingvrije fondsen genoemd omdat de rente die door deze obligaties wordt gegenereerd, niet is onderworpen aan inkomstenbelasting.
- Hoewel de rente op sommige obligaties is vrijgesteld van staats- of lokale inkomstenbelasting, kan deze nog steeds onderworpen zijn aan federale inkomstenbelasting, zoals het geval is met staatsobligaties.
- Omdat belastingvrije beleggingsfondsen bestaan uit door de overheid uitgegeven obligaties, die vrijwel risicoloos zijn, hebben ze doorgaans een veel lager rendement dan fondsen met meer volatiele effecten.
- Hoewel de rente op staatsobligaties vaak belastingvrij is, zijn eventuele meerwaarden die worden gerealiseerd wanneer de obligatie tegen een premie wordt verkocht, dat niet.
Wat is een beleggingsfonds?
Een beleggingsfonds is een soort zeer liquide beveiliging die erg populair is bij particuliere beleggers. Hoewel een beleggingsfonds technisch gezien een soort investeringsmaatschappij is, wordt de term meestal gebruikt om te verwijzen naar de portefeuille van het fonds.
Beleggingsfondsen stellen veel beleggers in staat hun geld te bundelen, waardoor hun gecombineerde investeringskracht wordt benut. Beleggers kopen aandelen van het fonds, waardoor ze recht hebben op een deel van de opbrengst. Het fonds belegt aandeelhoudersbijdragen in een reeks effecten, meestal aandelen, obligaties en kortlopende schulden, en verdeelt de winst onder de beleggers op basis van de omvang van hun eigendomsbelangen.
Soorten fondsen
Er zijn vier primaire soorten onderlinge fondsen: aandelen, obligatie, evenwichtige en geldmarkt. Zoals hun naam al aangeeft, bestaan zowel aandelen- als obligatiefondsen uit beleggingen in respectievelijk de aandelen- en schuldmarkt. Obligatiefondsen zijn, net als obligaties zelf, over het algemeen erg stabiel en genereren in de loop van de tijd langzaam maar stabiel inkomen. Aandelenfondsen kunnen worden afgestemd op verschillende beleggingsdoelen, van een risicovolle strategie met hoge opbrengsten tot een gediversifieerde portefeuille die gericht is op het minimaliseren van het verliespotentieel.
Evenwichtige fondsen omvatten een combinatie van deze twee effecten;gewoonlijk temperen de obligatieposities de aandelen, om een middelgroot risico te creëren. Geldmarktfondsen,gewoonlijk kasequivalenten genoemd,bestaan uit beleggingen in kortlopende schuldbewijzen, zoals schatkistpapier (T-bills) en commercial paper, die binnen dertien maanden vervallen.
Belastingvrije fondsen
Beleggingsfondsen die worden belegd in staatsobligaties of gemeentelijke obligaties, ook wel muni’s genoemd, worden vaak drievoudig belastingvrij zijn, wat betekent dat rente is vrijgesteld van alle staats, lokale en federale inkomstenbelastingen.
Niet alle obligaties zijn echter vrijgesteld van alle belastingen. Hoewel de rente op sommige obligaties is vrijgesteld van staats- of lokale inkomstenbelasting, kan deze nog steeds onderworpen zijn aan federale inkomstenbelasting, zoals het geval is met staatsobligaties (T-obligaties).
Omdat belastingvrije beleggingsfondsen bestaan uit door de overheid uitgegeven obligaties, die vrijwel risicoloos zijn, hebben ze doorgaans een veel lager rendement dan fondsen met meer volatiele effecten. Voor sommigen wegen de belastingvoordelen van deze activa op tegen de vermindering van het verdienpotentieel. Of deze afweging gunstig is, hangt grotendeels af van uw inkomstenbelastingtarief en hoeveel uw investering zou kunnen opleveren in een belastbaar fonds.
Wanneer u een investering in beleggingsfondsen overweegt, is het belangrijk om de specifieke fiscale gevolgen van elk fonds te kennen, om ervoor te zorgen dat u niet wordt verblind door een belastingaanslag op een investering die als belastingvrij wordt geadverteerd.
Meerwaarden
Hoewel de rente op staatsobligaties vaak belastingvrij is, zijn eventuele meerwaarden die worden gerealiseerd wanneer de obligatie tegen een premie wordt verkocht, dat niet. Omdat beleggers in onderlinge fondsen geen controle hebben over het moment waarop obligaties worden gekocht en verkocht, bestaat de kans op een onverwachte belastingaanslag als het fonds winst maakt uit vermogenswinsten in plaats van uit rente.