Hoe de prestaties van beleggingsfondsen te beoordelen
Wat is een beleggingsfonds?
Een beleggingsfonds is een pool van geld dat belegt in activa zoals aandelen en obligaties. De hoeveelheid geld wordt opgesplitst in aandelen die beleggers kunnen kopen en verkopen. Een beleggingsfonds biedt een efficiënte manier om te beleggen in een gediversifieerde portefeuille en, zoals bij elke belegging, vereist het kiezen van een of meer beleggingsfondsen die aan uw beleggingsdoelstellingen voldoen, grondig onderzoek.
Hieronder staan de drie stappen om een beleggingsfonds te beoordelen en te beslissen of dit de juiste keuze is voor uw portefeuille.
Bepaal de investeringsstijl
De eerste stap is om het beleggingsfonds te classificeren om te bepalen of het binnen uw toepassingsgebied past. Als u bijvoorbeeld op zoek bent naar een beleggingsfonds dat een vast inkomen biedt, zal een midcap-waardefonds, dat op groei is gericht, u waarschijnlijk teleurgesteld achterlaten.
Het is niet moeilijk om de beleggingsstijl van een fonds te bepalen. Een website voor het volgen van financiële investeringen, zoals Morningstar, bevat alle basisfeiten en prestatiegegevens, samen met tools die u verder helpen bij het evalueren van het fonds. Het gebruik van een tool voor het screenen van beleggingsfondsen, zoals die van Morningstar, kan bij deze taak helpen.
Vergelijk uitvoeringen
Bekijk vervolgens de historische prestatiegegevens en vergelijk het door u gekozen beleggingsfonds met een aantal vergelijkbare fondsen. Morningstar rangschikt de risico’s en historische rendementen van elk fonds ten opzichte van andere fondsen binnen zijn universum, zodat u gemakkelijk kunt bepalen of een fonds een groter risico dan gemiddeld neemt. De ideale balans tussen beide, het risico en het rendement, hangt wederom af van uw risicotolerantie en beleggingsdoelstellingen.
Graaf dieper in de historische prestatiecijfers om de consistentie van het fondsrendement te bepalen. Ziet het gemiddelde rendement over vijf jaar er geweldig uit vanwege een fenomenaal jaar dat gewoon geluk had kunnen zijn?
Probeer een fonds te selecteren dat consequent beter presteert dan zijn benchmark en een fonds dat enkele marktdalingen heeft doorstaan. Deze cijfers illustreren waarschijnlijk de superieure capaciteiten van de beheerders van beleggingsfondsen. Soms echter, wanneer de markt crasht, kunnen zelfs de beste beheerders een portefeuille niet van een verlies redden. Vergelijk daarom ook de opwaartse en neerwaartse gegevens van het fonds met vergelijkbare fondsen.
Belangrijkste leerpunten
- Beleggingsfondsen zijn grote geldpools die beleggen in activa zoals aandelen en obligaties.
- De eerste stap bij het selecteren van een fonds is om de beleggingsstijl te bepalen en te bepalen of deze past bij uw doelstellingen.
- Het is ook een goed idee om de prestaties van een fonds gedurende vele jaren onder de loep te nemen en te zoeken naar consistente rendementen.
- Door een beleggingsfonds te vergelijken met vergelijkbare fondsen, krijgt u een beter beeld van de relatieve prestaties en vergoedingen.
Meet de vergoedingen voor beleggingsfondsen
Bekijk ten slotte de kosten- en vergoedingenstructuur van het fonds. Tactische beleggingsfondsen die veel handelen of zeer actief worden beheerd, hebben hogere jaarlijkse kosten. Houd rekening met deze kosten, aangezien ze rechtstreeks van invloed zijn op het werkelijke rendement dat u ontvangt.
Hoewel een fonds dat hogere beheervergoedingen in rekening brengt niet noodzakelijkerwijs beter of slechter is, moet u toch rekening houden met een redelijke kostenratio voor het type fonds dat u kiest. Nogmaals, het vergelijken van de vergoedingen van een beleggingsfonds met vergelijkbare fondsen kan helpen om te bepalen of het fonds geschikt is voor uw portefeuille.