IRS-publicatie 721: Belastinggids voor pensioenvoordelen bij Amerikaanse ambtenaren
Wat is IRS-publicatie 721?
De Internal Revenue Service produceert het document met de naamPublication 721: Tax Guide to US Civil Service Retirement Benefits. Het omschrijft en actualiseertelk jaar de regels voorde inkomstenbelasting voor personen die met pensioen zijn gegaan bij defederale dienst. Met andere woorden, het is de belastinggids voor pensioenuitkeringen voor Amerikaanse ambtenaren die elk jaar door de IRS worden verstrekt.
Inzicht in IRS-publicatie 721.
IRS-publicatie 721: Tax Guide to US Civil Service Retirement Benefits biedt gedetailleerde informatie over inkomstenbelastingregels voor personen die met pensioen zijn gegaan bij de federale dienst en hun nabestaanden. Het behandelt de huidige en bijgewerkte belastingregels met betrekking tot gepensioneerden van de federale dienst, nabestaandenuitkeringen, spaarplannen, rollovers, federale successierechten en een werkblad voor het berekenen van lijfrente uitkeringen.
Belangrijkste leerpunten
- IRS-publicatie 721 is de belastinggids voor pensioenuitkeringen voor ambtenaren.
- De Internal Revenue Services publiceert jaarlijks publicatie 721 en geeft gedetailleerde informatie over belastinginformatie voor gepensioneerden van federale diensten.
- Hoewel sommige lijfrente-uitkeringen een teruggave van premies vertegenwoordigen en belastingvrij zijn, is de rest belastbaar.
- Begunstigden moeten het belastbare bedrag berekenen met behulp van een van de twee methoden (eenvoudige methode of algemene regel), afhankelijk van wanneer de lijfrente is vastgesteld.
- Publicatie 721 beschrijft ook de opties voor werknemers van de federale dienst die het personeelsbestand verlaten of andere wijzigingen aan hun lijfrenteverzekeringen moeten aanbrengen.
Pensioenvergoedingen voor Amerikaanse ambtenaren worden uitbetaald volgens een van de twee systemen: het Civil Service Retirement System (CSRS) of het Federal Employee Retirement System (FERS). Onderdeel van de lijfrente-uitkeringen zijn een belastingvrije terugvordering van bijdragen aan de CSRS of FERS. Het restant is belastbaar en onderworpen aan federale inhouding.
Voor lijfrenten die na 18 november 1996 beginnen, moeten de ontvangers de vereenvoudigde methode gebruiken om de belastbare en belastingvrije delen te berekenen. Voor lijfrentes die beginnen vóór 19 november 1996, kunnen ontvangers de vereenvoudigde methode of de algemene regel gebruiken. De ingangsdatum van de lijfrente staat vermeld op de lijfrenteverklaring van Bureau Personeelsbeheer. Publicatie 721 beschrijft deze verschillen.
Publicatie 721 Voorbeelden
Publicatie 721 schetst ook de mogelijkheden voor werknemers en gepensioneerden die de federale dienst verlaten of anderszins hun lijfrenteplan moeten wijzigen. Federale werknemers hebben bijvoorbeeld de optie van een Thrift Savings Plan (TSP), met vergelijkbare besparings- en belastingvoordelen die veel werkgevers in de particuliere sector bieden via 401 (k) -plannen. Werknemers kunnen een uitgestelde belasting bijdragen aan hun pensioensaldo als loonaftrek. De TSP biedt ook een Roth TSP-optie, en bijdragen aan dit soort saldo worden na belasting betaald, dus uitkeringen van de rekening zijn belastingvrij.
Zoals met veel IRS-documenten, veranderen verschillende bepalingen van jaar tot jaar, dus het is absoluut noodzakelijk dat iedereen die onder dit gedeelte van de belastingcode valt, naar de nieuwste versie verwijst.
Werknemers die de federale overheidsdienst verlaten of die overstappen naar een baan die niet onder de CSRS of FERS valt en die niet in aanmerking komen voor een onmiddellijke lijfrente, kunnen ervoor kiezen om het geld terug te ontvangen op hun CSRS- of FERS-pensioenrekening. Deze terugbetaling omvat zowel reguliere als vrijwillige bijdragen aan het fonds, plus eventuele verschuldigde rente. Hoewel de bijdragen niet worden belast, is de rente belastbaar, tenzij deze wordt doorgerold naar een in aanmerking komend plan, zoals een IRA.