Lijfrente op de secundaire markt (SMA)
Wat is een lijfrente op de secundaire markt (SMA)?
Een secundaire markt lijfrente (SMA) is een transactie waarbij de huidige eigenaar van een inkomen lijfrente ruilt zijn of haar toekomstige inkomsten betalingen ten gunste van een afkoopsom. Lijfrenten zijn doorgaans bedoeld om de eigenaar een gestage inkomstenstroom te bieden, hetzij onmiddellijk, hetzij ergens in de toekomst. Met een lijfrente op de secundaire markt kan een belegger echter de eenmalige betaling ontvangen in plaats van een stroom van betalingen gedurende vele jaren.
Belangrijkste leerpunten
- Een secundaire marktrente (SMA) is een transactie waarbij een lijfrente wordt verhandeld ten gunste van een eenmalige uitkering.
- Lijfrente-uitkeringen gedurende vele jaren zijn misschien niet voor iedereen ideaal; een SMA staat de verkoop van de lijfrente toe voor een vaste prijs.
- Kopers van lijfrentes op de secundaire markt kunnen een gestage inkomstenstroom krijgen met een aantrekkelijke rente.
Inzicht in lijfrentes op de secundaire markt (SMA’s)
Het kopen van een lijfrente houdt in dat de belegger ervoor betaalt via een reeks betalingen, zoals maandelijks, of als een eenmalige betaling. Op zijn beurt stemt de financiële dienstverlener, die een verzekeringsmaatschappij kan zijn, ermee in om de eigenaar een gestage stroom betalingen terug te betalen.
Als u een lijfrente heeft, betekent dit dat u jaarlijkse of maandelijkse betalingen innen, meestal voor de rest van uw leven. Voorbeelden van inkomstenstromen uit lijfrente zijn onder meer:
- Verzekeringsgeld
- Loterijuitbetalingen
- Schikkingen voor rechtszaken
- Geld dat aan iemand wordt overgelaten als onderdeel van een testament
Afhankelijk van uw situatie is het ontvangen van lijfrente-uitkeringen over meerdere jaren wellicht niet ideaal en kunt u de lijfrente wellicht beter verkopen voor een vaste prijs.
Vanuit het oogpunt van de koper hebben lijfrentes op de secundaire markt over het algemeen hoge rentetarieven en een laag risico, dus ze zijn een goede langetermijninvestering. Kopers van lijfrentes op de secundaire markt moeten financieel stabiel genoeg zijn om een grote hoeveelheid geld te kunnen investeren zonder de mogelijkheid om het terug te trekken.
Hoe werkt een lijfrente op de secundaire markt?
Lijfrenten op de secundaire markt worden vaak gekocht van de oorspronkelijke eigenaar met enige betrokkenheid van tussenpersonen en rechtbanken. SMA’s worden meestal gegarandeerd door verzekeringsmaatschappijen met een kredietrating, de gewone emittenten van de onderliggende lijfrentes.
Een koper van een lijfrente op de secundaire markt kan rekenen op jaarlijkse betalingen en een rentetarief, afhankelijk van de voorwaarden van de lijfrente. In vergelijking met vergelijkbare lijfrenteproducten zijn de opbrengsten op lijfrentes op de secundaire markt doorgaans hoger omdat SMA’s met een korting worden verkocht om een eenmalige vooruitbetaling te realiseren. De typische voorwaarden voor lijfrentes op de secundaire markt variëren van vijf tot twintig jaar, maar ze kunnen zo kort zijn als een jaar of zo lang als 35. Lijfrenten op de secundaire markt met uitgestelde startdata en lijfrentes die van toepassing zijn op langere perioden hebben doorgaans de hoogste opbrengsten.
Zodra de overdracht heeft plaatsgevonden, ontvangt de koper van de secundaire marktrente betalingen van de oorspronkelijke lijfrenteverzekeringsmaatschappij of een andere entiteit. De lijfrente wordt nog steeds op dezelfde manier uitbetaald, maar de ontvanger is anders.
Speciale overwegingen
Doorgaans kunnen lijfrentes op de secundaire markt niet worden verkocht; de koper moet het vasthouden gedurende de looptijd van het contract. De koper kan geen voorschot op de betalingen nemen. Er zijn ook vaak bureaucratische problemen bij de rechtbank die verhinderen dat lijfrentes op de secundaire markt worden goedgekeurd, dus het kan langer duren dan verwacht voordat een koper de lijfrente verkrijgt en betalingen begint te ontvangen.