Belastingweerstand

Wat is belastingdruk?

Belastingbelemmering is de vermindering van potentiële inkomsten als gevolg van belastingen. Het concept beschrijft het verlies aan rendement, meestal op een investering, als gevolg van belastingheffing. Belastingweerstand wordt vaak gebruikt bij het beschrijven van het verschil tussen een investeringsvehikel dat fiscaal beschermd is en een investeringsvehikel dat dat niet is.

Inzicht in belastingdruk

Belastingdruk kan het beleggingsrendement verlagen, dus het is de moeite waard om op te letten, ongeacht het inkomensniveau. Belastingdruk kan een aanzienlijk effect hebben op de algehele beleggingsprestaties voor veel individuen, en fiscaal-efficiënte beleggingstechnieken zijn belangrijk voor het herkennen van vermogenswinsten, het overdragen van vermogen en vermogensplanning.

Stel dat een persoon $ 1 miljoen kan investeren in twee effecten in land A met een bronbelasting van 25% of in land B met een bronbelasting van 15 procent. Beide effecten betalen een dividend van 2,5%. Beveiliging A zou $ 25.000 minus $ 6.250 aan belastingen teruggeven, voor een totaal van $ 18.750. Investering B zou $ 25.000 minus $ 3.750 aan belastingen opleveren, voor een totaal van $ 21.250. Het rendement zou daarom 1,875% zijn voor effect A en 2,125% voor effect B, wat neerkomt op een belastingweerstand van 25 basispunten of het verschil in rendement tussen de twee effecten.

Waarom belastingbelemmering belangrijk is

Belastingdruk is om verschillende redenen belangrijk om te overwegen. Beleggers en voorraad promotors tout vaak hun rendement, maar zelden zijn de fiscale gevolgen van deze rendementen. Dit komt vooral doordat de fiscale omstandigheden van elke belegger verschillen.

Veel beleggers ook herinvesteren hun rendement, dus als de belastingen te eten in die rendement jaar na jaar, laat het minder geld overblijft om te herinvesteren en minder om te groeien en verbinding in de tijd. Dit kan een groot verschil maken in de omvang van iemands portefeuille over een lange periode. Als gevolg hiervan is het vermijden van belastingdruk wat belastingvrije investeringen, zoals gemeentelijke obligaties, zo aantrekkelijk maakt voor veel investeerders.

Om belastingdruk te minimaliseren, kunnen particulieren profiteren van alle fiscaal beschermde investeringsvehikels waartoe ze toegang hebben. Voor de meeste huishoudens betekent dit bedrijfspensioenregelingen zoals 401 (k) s en individuele pensioenrekeningen (IRA’s).1  Gezinnen die sparen voor de universiteit kunnen profiteren van 529 spaarplannen, en mensen die deel uitmaken van hoogaftrekbare zorgplannen, moeten overwegen om gezondheidsspaarrekeningen (HSA’s) te gebruiken.3  Beleggers kunnen ook de belastingdruk op hun portefeuilles verminderen door fondsen te kiezen met dividenden die grotendeels of allemaal gekwalificeerd zijn en door internationale fondsen op een belastbare rekening te plaatsen.