Competitieve biedoptie

Wat is een concurrerende biedoptie?

Een concurrerende biedoptie is een vorm van leningsyndicatie waarbij een groep banken zich verenigt om concurrerende biedingen op een lening in te dienen.

Inzicht in concurrerende biedopties

Leningssyndicatie is het proces waarbij een groep geldschieters wordt betrokken bij de financiering van verschillende delen van een lening voor een enkele lener. Bij een concurrerende biedoptie zit er een kleine draai in dat de banken concurrerende biedingen op een lening indienen om de deal te winnen. Elke deelnemende bank kan die lening aflossen of ervoor kiezen om hun deel van de participatie in die lening aan andere partijen te verkopen.

De lener heeft dus de keuze uit verschillende banken en zal over het algemeen de kredietgever kiezen met de laagste tarieven en / of vergoedingen. In de meeste gevallen wijst de leidende bank in het syndicaat het grootste deel van het feitelijke leningsaldo toe aan andere kredietverstrekkers en houdt slechts een klein percentage van de lening voor zichzelf. Het optiegedeelte van het concurrerende biedproces verwijst naar het feit dat leden van het niet-leadsyndicaat ervoor kunnen kiezen om het beste tarief of de beste prijs te evenaren, of om zich van stemming te onthouden.

Leningssyndicatie biedt verschillende voordelen, waarvan de twee belangrijkste zijn dat het banken in staat stelt hun kredietverlening aan bredere demografische regio’s te diversifiëren en dat het banken in staat stelt deel te nemen aan leningen aan grotere leners die zij zelf misschien niet zouden kunnen.

Concurrerende biedopties worden meestal geprijsd op net boven de financieringskosten van de geldschieter, of op basis van die van een index zoals de London Interbank Offered Rate (LIBOR). Het concurrerende bod proces voor commerciële en industriële leningen met Amerikaanse banken lijkt op de tender paneel proces in de Eurocredit markt. In deze regeling bieden verschillende banken via een revolving underwriting facility (RUF) een bod op korte termijn bedrijfsobligaties.

Een concurrerende biedoptie stelt een lener, meestal een gemeente op de gemeentelijke obligatiemarkt, in staat om banken te laten concurreren om de laagste rente te bieden. Nadat dat biedproces een beste tarief (of beste prijs) heeft vastgesteld, hebben andere leden van het biedingssyndicaat de mogelijkheid om het te evenaren of om zich van de deal te onthouden. Voor degenen die matchen, zal de leidende bank in het syndicaat de lening onder hen verdelen.

Voor de biedende banken is het voordeel van de concurrerende biedoptie dat het banken de mogelijkheid biedt om leningen aan te bieden, maar zonder de verplichting. Als een bank voldoende kapitaal heeft, kan ze een bod uitbrengen, maar als ze in magere tijden verkeert, is ze niet verplicht om het beste bod te evenaren en kan ze wachten totdat de tijden beter worden voor de bank of hogere tarieven worden aangeboden. door het syndicaat.

Concurrerende biedingsopties bij kredietverlening aan particulieren

Met de komst van internetbankieren en online financiële diensten kunnen individuele leners nu ook profiteren van een concurrerend biedproces, waarbij banken ook de mogelijkheid hebben om het beste aanbod te matchen. Dit komt het meest voor bij online offertes voor hypotheken of home equity-kredietlijnen (HELOC), evenals voor autoleningen. Hier zien leners niet alleen wie de beste tarieven heeft, maar ook het beste totale jaarlijkse procentuele rendement (APY) na aftrek van vergoedingen.