Lenen van uw pensioenplan
De meeste gekwalificeerde plannen – zoals een 401 (k) of 403 (b) plan – bieden werknemers de mogelijkheid om te lenen van hun eigen pensioenvermogen en dat bedrag met rente terug te betalen op hun eigen pensioenrekening. Hoewel de meesten van ons liever geen geld uit onze pensioenregelingen halen tot na onze pensionering, hebben we soms geen alternatief.
Als u zich in een financiële situatie bevindt, overweegt u misschien een lening te krijgen om in uw onmiddellijke financiële behoeften te voorzien. De vraag is dan: moet u lenen van uw pensioenregeling of moet u naar andere alternatieven kijken? Het antwoord wordt bepaald door verschillende factoren, die we zullen bespreken. We zullen ook kijken naar de algemene richtlijnen voor planleningen.
Belangrijkste leerpunten
- De meeste door de werkgever gesponsorde pensioenregelingen worden door de IRS toegestaan om leningen aan deelnemers te verstrekken, maar lenen van IRA’s is verboden.
- Leningen uit gekwalificeerde plannen zijn onderhevig aan limieten en specifieke terugbetalingsvoorwaarden.
- Hoewel de regelgeving het plansponsors toestaatleningen aan te bieden, kunnen ze ervoor kiezen om de leningsbedragen en andere voorzieningen niet verder te beperken.
- Om te beslissen of lenen van uw pensioenplan de beste keuze is, moet u rekening houden met het doel van de lening en de werkelijke kosten ervan, zoals het verlies van door belastingen uitgestelde groei op beleggingsrendementen.
Moet u lenen van uw pensioenplan?
Voordat u besluit om een lening van uw pensioenrekening te nemen, dient u een financieel planner te raadplegen, die u zal helpen beslissen of dit de beste optie is of dat u beter af bent bij het verkrijgen van een lening bij een financiële instelling of andere bronnen. Hieronder staan enkele factoren waarmee rekening moet worden gehouden.
Doel van de lening
Een financiële planner kan denken dat het een goed idee is om een lening met een gekwalificeerd plan te gebruiken om hoge creditcardschulden af te betalen, vooral als de tegoeden groot zijn en de terugbetalingsbedragen aanzienlijk hoger zijn dan het terugbetalingsbedrag voor het gekwalificeerde plan. lening.
De financieel planner vindt het echter misschien niet verstandig om de lening te gebruiken om u en uw vrienden mee te nemen op een Caribische cruise of om een auto te kopen voor de 16e verjaardag van uw kind.
Werkelijke kosten van de lening
Het voordeel van het aangaan van een lening is dat de rente die u terugbetaalt op een gekwalificeerde planlening wordt terugbetaald op uw planrekening in plaats van op een financiële instelling. Zorg er echter voor dat u de rentevoet van de gekwalificeerde planlening vergelijkt met een lening van een financiële instelling. Welke is hoger? Is er een significant verschil?
Het nadeel is dat activa die als lening van uw rekening worden verwijderd, het voordeel van uitgestelde belastinggroei op inkomsten verliezen. Bovendien zijn de bedragen die worden gebruikt om de lening terug te betalen afkomstig uit de activa na belastingen, waardoor u al belasting over deze bedragen hebt betaald. In tegenstelling tot de bijdragen die u kunt doen aan uw 401 (k) -planrekening, worden deze terugbetaalde bedragen niet uitgesteld van belasting.2
De IRS staat leners nu toe om te blijven bijdragen aan hun 401 (k) -plannen, maar controleer of u voor de uwe 401 (k) -bijdragen voor een bepaalde periode moet opschorten nadat u een lening van het plan hebt ontvangen. Dit zou ook eventuele werkgeversmatches van uw bijdragen afsnijden. Als dit het geval is met uw 401 (k) -plan, wilt u de gevolgen van deze opgeschorte mogelijkheid overwegen om uw pensioenrekening te financieren.
Regels voor leningen met een gekwalificeerd plan
Regelgeving staat gekwalificeerde plannen toe om leningen aan te bieden, maar een plan is niet vereist om deze voorzieningen op te nemen. Neem contact op met uw werkgever of planbeheerder om te bepalen of het gekwalificeerde plan waaraan u deelneemt leningen biedt. U wilt ook informatie over eventuele leenbeperkingen.
Als u nog een 401 (k) heeft bij een voormalige werkgever, mag u geen lening opnemen van die rekening.
Sommige plannen staan bijvoorbeeld alleen leningen toe voor wat zij omschrijven alsmoeilijke omstandigheden, zoals de dreiging om uit uw huis gezet te worden omdat u uw huur of hypotheek niet kunt betalen, of de noodzaak van medische kosten of uitgaven voor hoger onderwijs voor jij of een familielid.
Over het algemeen vereisen deze plannen dat u aantoont dat u bepaalde andere middelen hebt uitgeput. Aan de andere kant kunt u met sommige plannen om welke reden dan ook van het plan lenen en hoeft u niet het doel van de lening bekend te maken.
Het kan zijn dat uw werkgever speciale formulieren heeft die u moet invullen om een lening aan te vragen. Als u een gekwalificeerde lening wilt aanvragen, neem dan contact op met uw werkgever of planbeheerder met betrekking tot documentatievereisten.
Maximaal geleend bedrag
Een gekwalificeerd plan moet leningen uitvoeren in overeenstemming met de regelgeving, waaronder de beperking van de geleende bedragen. Het maximale bedrag dat u van uw gekwalificeerde plan kunt lenen, is 50% van uw verworven saldo of $ 50.000, afhankelijk van wat het laagste is.
Een uitzondering kan van toepassing zijn als het account van een persoon minder dan $ 10.000 heeft. In dit scenario mag de persoon maximaal $ 10.000 van de rekening lenen.
Hieronder staan enkele voorbeelden die de maximale leenbedragen aantonen.
voorbeeld 1
Jane heeft een rekeningsaldo van $ 90.000 in het ABC Company 401 (k) -plan. Van dit bedrag vertegenwoordigt $ 60.000 het verworven saldo van Jane. Jane mag maximaal $ 30.000 van het plan lenen, wat 50% is van haar verworven saldo en minder dan $ 50.000.
Voorbeeld 2
Jim heeft een rekeningsaldo van $ 200.000 in het ABC Company 401 (k) -plan. Jim is voor 100% verworven. Hoewel 50% van Jim’s verworven saldo $ 100.000 is, mag hij maximaal $ 50.000 lenen, wat de leenlimiet is die geen enkele werknemer kan overschrijden.
Voorbeeld 3
Mary heeft een rekeningsaldo van $ 10.000 in het ABC Company 401 (k) -plan. Mary is 100% verworven. Mary mag tot $ 10.000 van het plan lenen, ook al is $ 10.000 x 50% = $ 5.000.
Er wordt een uitzondering gemaakt waardoor Mary meer dan 50% van haar verworven rekeningsaldo kan lenen, op voorwaarde dat het bedrag niet hoger is dan $ 10.000. Deze uitzondering is nu toegestaan door alle gekwalificeerde plannen, dus controleer dit eerst.
Een lening voor een pensioenregeling terugbetalen
Over het algemeen moeten leningen met een gekwalificeerd plan binnen vijf jaar worden terugbetaald. Een uitzondering wordt gemaakt als de lening wordt gebruikt voor deaankoop van een hoofdverblijfplaats. Het is belangrijk op te merken dat uw werkgever volledige terugbetaling kan eisen als uw dienstverband wordt beëindigd of als u ervoor kiest om te vertrekken.
De Tax Cuts and Jobs Act van 2017verlengde de termijn om een lening terug te betalen wanneer u een baan verlaat.Voorheen,als uw dienstverband eindigde voordat u de lening afbetaalde, was er over het algemeen een periode van 60 dagen om het openstaande saldo te betalen. Met het begin van 2018 verlengde de belastingherziening dat tijdsbestek tot de vervaldatum van uw federale aangifte inkomstenbelasting, inclusief het indienen van verlengingen.
Als u het bedrag op dit moment niet kunt terugbetalen en de lening een goede reputatie heeft, kan het bedrag worden behandeld als een belastbare uitkering. Het bedrag wordt aan u en de IRS gerapporteerd op formulier 1099-R. Dit bedrag komt inaanmerking voor rollover, dus als u het bedrag binnen 60 dagen kunt bedenken, kunt u een rollover-bijdrage leveren aan een in aanmerking komende pensioenregeling, waardoor u de inkomstenbelasting vermijdt. Merk op dat als u jonger bent dan 59½ jaar, u waarschijnlijk ook een boete voor vervroegde opname verschuldigd bent, tenzij u aan bepaalde uitzonderingen voldoet.
Schema voor terugbetaling van lening
Er wordt een aflossingsschema opgesteld voor leningen met een gekwalificeerd plan, net als voor leningen verstrekt door financiële instellingen. Het aflossingsschema geeft het aflossingsschema en het aflossingsbedrag inclusief rente weer. Regelgeving vereist dat u in aanmerking komende leningen ten minste op kwartaalbasis terugbetaalt in niveau geamortiseerde bedragen;anders zou de lening kunnen worden behandeld als een te rapporteren en belastbare transactie.
Uw werkgever kan uitzonderingen maken waardoor u in bepaalde gevallen de aflossing van een lening kunt uitstellen. Als u bijvoorbeeld in de strijdkrachten zit, kunnen uw terugbetalingen worden opgeschort voor ten minste de periode dat u in actieve dienst was. De aflossingsperiode wordt dan verlengd met de periode dat u in actieve dienst was.
Ook als uw salaris tijdens een verlof van uw werkgever is verlaagd tot het punt waarop uw salaris onvoldoende is om de lening terug te betalen, kan uw werkgever de terugbetaling voor maximaal een jaar opschorten. In tegenstelling tot de uitzondering voor actieve leden van de krijgsmacht, wordt de aflossingstermijn voor u niet verlengd vanwege uw verlof. In plaats daarvan kan het zijn dat u uw geplande betalingsbedragen moet verhogen om de lening binnen het oorspronkelijk geplande tijdsbestek af te betalen.
Leningen die niet voldoen aan de wettelijke vereisten, kunnen worden beschouwd als “veronderstelde uitkeringen”. Als de lening niet ten minste driemaandelijks wordt afgelost, wordt het resterende saldo behandeld als een uitkering die niet in aanmerking komt voor rollover, wat betekent dat over het bedrag inkomstenbelasting wordt geheven. Als u aan het plan blijft deelnemen nadat de veronderstelde uitkering heeft plaatsgevonden, moet u nog steeds de lening aflossen. Deze bedragen worden als basis behandeld(dwz bijdragen na belastingen ) en zijn bij uitkering niet belastbaar.
IRA’s
Over het algemeen kunt u geen leningafsluitenbij uw IRA, omdat dit zou resulteren in een verboden transactie die in strijd is met bepaalde delen van de Internal Revenue Code. Als u een lening van uw IRA ontvangt, houdt het pensioenfonds op te bestaan en wordt het volledige bedrag van het plan opgenomen in het belastbaar inkomen van de eigenaar.
Speciale overwegingen vanwege COVID-19
Bepaalde wijzigingen met betrekking tot boetes voor het intrekken van pensioenplannen en belastingplicht zijn doorgevoerd na de goedkeuring van deCoronavirus Aid, Relief, and Economic Security (CARES) Act in maart 2020 en vervolgens op 19 juni 2020, volgens aanvullende richtlijnen van de IRS.
De oorspronkelijke wijzigingen waren van toepassing op wat de wet een in aanmerking komende deelnemer noemt: een persoon bij wie de diagnose COVID-19 is gesteld, bij een echtgenoot of afhankelijke persoon de diagnose COVID-19 is gesteld, of die een ontslag, verlof, vermindering van het aantal uren of onvermogen om werk vanwege COVID-19 of gebrek aan kinderopvang vanwege COVID-19.
Recente IRS-richtlijnen breiden de definitie van in aanmerking komende deelnemer uit met mensen van wie een baanaanbieding is ingetrokken of de startdatum van de baan is vertraagd vanwege het coronavirus. Het houdt nu ook in dat hun echtgenoten, zelfs als ze nog in dienst zijn, tot $ 100.000 kunnen opnemen van hun pensioenplan.
In aanmerking komende deelnemers kunnen tot $ 100.000 vervroegd opnemen van 401 (k) s, 403 (b) s, 457s en traditionele IRA’s zonder een boete van 10% te betalen. Een persoon heeft maximaal drie jaar om de belastingen op de vervroegde opname te betalen of om het geld terug te storten op zijn pensioenrekening (versus de standaard terugbetalingsvereiste van 60 dagen).4
Pensioenregelingen zijn wettelijk niet verplicht om deze wijziging van regels voor vervroegde uittreding te accepteren, maar de meeste plannen zullen naar verwachting volgen. De wet heeft betrekking op opnames die zijn gedaan tussen 1 januari 2020 en 30 december 2020.7
Het komt neer op
Voordat u geld leent van uw pensioenspaargeld, moet u bepalen of dit de beste financiële beslissing is door rekening te houden met het doel, de kosten en het toekomstige effect van de lening. Neem voor hulp bij deze belangrijke beslissing contact op met uw financiële planner.