Jaarlijks rendement
Wat is een jaarlijks rendement?
Het jaarlijkse rendement is het rendement dat een investering over een bepaalde periode oplevert, uitgedrukt als een tijdgewogen jaarlijks percentage. Bronnen van rendement kunnen dividenden, kapitaalopbrengsten en vermogensgroei zijn. Het jaarlijkse rendement wordt gemeten ten opzichte van het initiële bedrag van de investering en vertegenwoordigt een geometrisch gemiddelde in plaats van een eenvoudig rekenkundig gemiddelde.
Inzicht in jaarlijks rendement
De de facto methode om de prestaties van beleggingen te vergelijken met liquiditeit, een jaarlijks rendement kan worden berekend voor verschillende activa, waaronder aandelen, obligaties, fondsen, grondstoffen en sommige soorten derivaten. Dit proces heeft de voorkeur en wordt als nauwkeuriger beschouwd dan een eenvoudig rendement, aangezien het aanpassingen voor samengestelde rente omvat. Er wordt aangenomen dat verschillende activaklassen verschillende lagen van jaarlijkse rendementen hebben.
Belangrijkste leerpunten
- Een jaarlijks of geannualiseerd rendement is een maatstaf voor hoeveel een investering gemiddeld elk jaar is toegenomen gedurende een specifieke periode.
- Het geannualiseerde rendement wordt berekend als een geometrisch gemiddelde om te laten zien hoe het samengestelde jaarlijkse rendement eruit zou zien.
- Een jaarlijks rendement kan nuttiger zijn dan een eenvoudig rendement als u wilt zien hoe een investering in de loop van de tijd heeft gepresteerd, of als u twee investeringen wilt vergelijken.
- Een jaarlijks rendement kan worden bepaald voor een verscheidenheid aan activa, waaronder aandelen, obligaties, onderlinge fondsen, ETF’s, grondstoffen en bepaalde derivaten.
Jaarlijks rendement op aandelen
Ook bekend als een rendement op jaarbasis, drukt het jaarlijkse rendement de waardestijging van het aandeel over een bepaalde periode uit. Om een jaarlijks rendement te berekenen, is informatie vereist over de huidige prijs van de aandelen en de prijs waartegen deze is gekocht. Als er splitsingen zijn opgetreden, moet de aankoopprijs dienovereenkomstig worden aangepast. Nadat de prijzen zijn bepaald, wordt eerst het eenvoudige retourpercentage berekend, dat uiteindelijk op jaarbasis wordt berekend. Het simpele rendement is gewoon de huidige prijs minus de aankoopprijs, gedeeld door de aankoopprijs.
Voorbeeld berekening jaarlijkse opbrengst
Overweeg een belegger die op 1 januari 2000 een aandeel koopt voor $ 20. De investeerder verkoopt het vervolgens op 1 januari 2005 voor $ 35 – een winst van $ 15. De belegger ontvangt ook in totaal $ 2 aan dividenden over de periode van bezit van vijf jaar. In dit voorbeeld is het totale rendement van de belegger over vijf jaar $ 17, of (17/20) 85% van de initiële investering. Het jaarlijkse rendement dat vereist is om 85% over vijf jaar te behalen, volgt de formule voor het samengestelde jaarlijkse groeipercentage (CAGR):
((3720)15)-1=13.1% annual return\ begin {uitgelijnd} & \ left (\ left (\ frac {37} {20} \ right) ^ \ frac {1} {5} \ right) – 1 = 13.1 \% \ text {jaarlijks rendement} \\ \ einde {uitgelijnd}((20
Het rendement op jaarbasis varieert van het typische gemiddelde en toont de werkelijke winst of het werkelijke verlies op een investering, evenals de moeilijkheid om verliezen terug te verdienen. Als u bijvoorbeeld 50% verliest op een initiële investering, moet u het volgende jaar 100% winst behalen om het verschil goed te maken. Vanwege het aanzienlijke verschil in winsten en verliezen dat kan optreden, helpen rendementen op jaarbasis bij het egaliseren van beleggingsresultaten voor een betere vergelijking.
Jaarlijkse rendementsstatistieken worden vaak vermeld in promotiemateriaal voor onderlinge fondsen, ETF’s en andere individuele effecten.
Jaarlijks rendement op een 401K
De berekening verschilt bij het bepalen van het jaarrendement van een 401K gedurende een bepaald jaar. Eerst moet het totale rendement worden berekend. De startwaarde voor de onderzochte tijdsperiode is nodig, samen met de uiteindelijke waarde. Voordat de berekeningen worden uitgevoerd, moeten eventuele bijdragen aan de rekening gedurende de betreffende periode worden afgetrokken van de uiteindelijke waarde.
Zodra de aangepaste eindwaarde is bepaald, wordt deze gedeeld door het beginsaldo. Trek ten slotte 1 af van het resultaat en vermenigvuldig dat bedrag met 100 om het percentage van het totale rendement te bepalen.