Vermijd deze 8 veelvoorkomende investeringsfouten
Het overkomt de meesten van ons op een of ander moment: je bent op een cocktailparty, en “the blowhard” gebeurt op jouw manier opscheppen over zijn laatste beursbeweging. Deze keer heeft hij een long positie ingenomen in Widgets Plus.com, de nieuwste, beste online marketeer van huishoudelijke gadgets. Je ontdekt dat hij niets van het bedrijf af weet, er helemaal weg van is en 25% van zijn portefeuille heeft geïnvesteerd in de hoop dat hij zijn geld snel kan verdubbelen.
U, aan de andere kant, begint een beetje zelfvoldaan te worden, wetende dat hij ten minste vier veelvoorkomende investeringsfouten heeft gemaakt. Hier zijn de vier fouten die de inwoner hardnekkig heeft gemaakt, plus nog vier voor de goede orde.
Belangrijkste leerpunten
- Fouten komen vaak voor bij het beleggen, maar sommige kunnen gemakkelijk worden vermeden als u ze kunt herkennen.
- De ergste fouten zijn: het niet opstellen van een langetermijnplan, het toestaan van emotie en angst om je beslissingen te beïnvloeden, en het niet diversifiëren van een portfolio.
- Andere fouten zijn onder meer verliefd worden op een aandeel om de verkeerde redenen en proberen de markt te timen.
1. De investering niet begrijpen
Een van ’s werelds meest succesvolle investeerders, Exchange Traded Funds (ETF’s) of onderlinge fondsen op te bouwen. Als u in individuele aandelen belegt, zorg er dan voor dat u elk bedrijf dat die aandelen vertegenwoordigen grondig begrijpt voordat u belegt.
2. Verliefd worden op een bedrijf
Als we zien dat een bedrijf waarin we hebben geïnvesteerd het goed doet, is het maar al te vaak gemakkelijk om er verliefd op te worden en te vergeten dat we de aandelen als investering hebben gekocht. Onthoud altijd dat je deze aandelen hebt gekocht om geld te verdienen. Als een van de grondbeginselen die u ertoe hebben aangezet om in het bedrijf te kopen, verandert, overweeg dan om de aandelen te verkopen.
3. Gebrek aan geduld
Een langzame en gestage benadering van portefeuillegroei zal op de lange termijn een hoger rendement opleveren. Verwachten dat een portfolio iets anders doet dan waarvoor het is ontworpen, is een recept voor een ramp. Dit betekent dat u uw verwachtingen realistisch moet houden met betrekking tot de tijdlijn voor portefeuillegroei en rendement.
4. Te veel investeringsomzet
Omzet, of het in- en uitstappen van posities, is een andere terugkeermoordenaar. Tenzij u een institutionele belegger bent met het voordeel van lage commissietarieven, kunnen de transactiekosten u levend opeten – om nog maar te zwijgen van de belastingtarieven op korte termijn en de alternatieve kosten van het mislopen van de langetermijnwinsten van andere verstandige investeringen.
5. Proberen de markt te timen
Proberen om de markt te timen, doodt ook het rendement. Het succesvol timen van de markt is buitengewoon moeilijk. Zelfs institutionele beleggers slagen er vaak niet in. Een bekende studie, “Determinants Of Portfolio Performance” (Financial Analysts Journal, 1986), uitgevoerd door Gary P. Brinson, L. Randolph Hood en Gilbert L. Beebower, dekte het rendement van Amerikaanse pensioenfondsen. Uit dit onderzoek bleek dat gemiddeld bijna 94% van de variatie in rendementen in de tijd werd verklaard door het investeringsbeleid. In termen van de leek betekent dit dat het grootste deel van het rendement van een portefeuille kan worden verklaard door de beslissingen over activaspreiding die u neemt, niet door timing of zelfs door effectenselectie.
6. Wachten om wraak te nemen
Evenwicht krijgen is gewoon een andere manier om ervoor te zorgen dat u eventuele winst verliest. Het betekent dat u wacht met het verkopen van een verliezer totdat deze terugkeert naar de oorspronkelijke kostenbasis. Behavioral Finance noemt dit een ‘cognitieve fout’. Door geen verlies te realiseren, verliezen investeerders in feite op twee manieren. Ten eerste vermijden ze het verkopen van een verliezer, die kan blijven glijden totdat hij waardeloos is. Ten tweede zijn er de alternatieve kosten van een beter gebruik van die investeringsdollars.
7. Niet diversifiëren
Hoewel professionele beleggers alfa (of extra rendement ten opzichte van een benchmark ) kunnen genereren door in een paar geconcentreerde posities te beleggen, zouden gewone beleggers dit niet moeten proberen. Het is verstandiger om vast te houden aan het principe van diversificatie. Bij het opbouwen van een Exchange Traded Fund (ETF) of een portefeuille van beleggingsfondsen, is het belangrijk om blootstelling aan alle grote ruimtes toe te wijzen. Betrek bij het opbouwen van een individuele aandelenportefeuille alle belangrijke sectoren. Als algemene vuistregel: wijs niet meer dan 5% tot 10% toe aan een investering.
8. Laat je emoties de baas
Misschien is emotie de belangrijkste moordenaar van het beleggingsrendement. Het axioma dat angst en hebzucht de markt beheersen, is waar. Investeerders moeten hun beslissingen niet laten beheersen door angst of hebzucht. In plaats daarvan moeten ze zich concentreren op het grotere geheel. Beursrendementen kunnen in een korter tijdsbestek enorm afwijken, maar op de lange termijn kunnen historische rendementen voor large-capaandelen gemiddeld 10% bedragen.
Over een lange tijdshorizon mogen de rendementen van een portefeuille niet veel afwijken van die gemiddelden. In feite kunnen geduldige investeerders profiteren van de irrationele beslissingen van andere investeerders.
Hoe u deze fouten kunt vermijden
Hieronder vindt u enkele andere manieren om deze veelgemaakte fouten te vermijden en een portfolio op schema te houden.
Ontwikkel een actieplan
Bepaal proactief waar u zich bevindt in de investeringscyclus, wat uw doelen zijn en hoeveel u moet investeren om daar te komen. Als u zich niet gekwalificeerd voelt om dit te doen, zoek dan een gerenommeerde financiële planner.
Onthoud ook waarom u uw geld belegt, en u zult worden geïnspireerd om meer te sparen en vindt het wellicht gemakkelijker om de juiste allocatie voor uw portefeuille te bepalen. Temper uw verwachtingen tot historische marktrendementen. Verwacht niet dat uw portefeuille u van de ene op de andere dag rijk maakt. Een consistente langetermijninvesteringsstrategie in de loop van de tijd is wat rijkdom zal opbouwen.
Zet uw plan op automatisch
Naarmate uw inkomen groeit, wilt u misschien meer toevoegen. Houd uw investeringen in de gaten. Bekijk aan het einde van elk jaar uw beleggingen en hun prestaties. Bepaal of uw verhouding tussen eigen vermogen en vastrentende waarden gelijk moet blijven of moet veranderen op basis van waar u zich in het leven bevindt.
Wijs wat “leuk” geld toe
We worden allemaal verleid door de noodzaak om af en toe geld uit te geven. Het is de aard van de menselijke conditie. Dus, in plaats van ertegen te vechten, ga ermee akkoord. Zet “leuk investeringsgeld” opzij. U moet dit bedrag beperken tot niet meer dan 5% van uw beleggingsportefeuille, en het moet geld zijn dat u zich kunt veroorloven te verliezen.
Gebruik geen pensioengeld. Zoek altijd investeringen bij een gerenommeerd financieel bedrijf. Omdat dit proces verwant is aan gokken, moet u dezelfde regels volgen die u bij dat streven zou doen.
- Beperk uw verliezen tot uw hoofdsom (verkoop bijvoorbeeld geen oproepen op aandelen die u niet bezit).
- Wees voorbereid om 100% van uw investering te verliezen.
- Kies en houd je aan een vooraf bepaalde limiet om te bepalen wanneer je wegloopt.
Het komt neer op
Fouten maken deel uit van het investeringsproces. Als u weet wat ze zijn, wanneer u zich eraan verbindt en hoe u ze kunt vermijden, kunt u slagen als investeerder. Om te voorkomen dat u de bovenstaande fouten maakt, moet u een doordacht, systematisch plan ontwikkelen en u eraan houden. Als je iets riskant moet doen, zet dan wat leuk geld opzij dat je volledig bereid bent te verliezen. Volg deze richtlijnen en u zult goed op weg zijn om een portefeuille op te bouwen die op lange termijn veel gelukkige rendementen zal opleveren.