Op risico gebaseerde hypotheekprijzen
Wat zijn op risico gebaseerde hypotheekprijzen?
Op risico gebaseerde hypotheekprijsstelling is een praktijk waarbij kredietverstrekkers leningsvoorwaarden aan individuele aanvragers presenteren op basis van de beoordeling van de kredietgever van het risiconiveau van de kredietnemer met betrekking tot het verstrekken van krediet aan die specifieke kredietnemer.
Belangrijkste leerpunten
- Op risico gebaseerde hypotheekprijzen zijn de praktijk van kredietverstrekkers die kredietvoorwaarden aan aanvragers aanbieden uitsluitend op basis van hun kredietprofiel.
- Kredietverstrekkers beoordelen het risico van een lener op basis van verschillende factoren, zoals kredietscore, en bieden leenvoorwaarden die specifiek op die persoon zijn afgestemd.
- Leners met een sterk kredietprofiel krijgen betere voorwaarden aangeboden, zoals lagere rentetarieven, terwijl leners met een slecht kredietprofiel strengere voorwaarden krijgen aangeboden, zoals hogere rentetarieven.
- Op risico gebaseerde hypotheekprijzen zijn gunstig voor een kredietverstrekker, omdat ze hierdoor hogere tarieven kunnen aanrekenen aan subprime-kredietnemers, waardoor risico’s worden beperkt. Het komt ten goede aan subprime-leners omdat ze een huis kunnen kopen terwijl ze dat misschien niet kunnen onder standaard leenvoorwaarden.
Inzicht in op risico gebaseerde hypotheekprijzen
Hypotheekverstrekkers bieden verschillende rentetarieven en leenvoorwaarden aan verschillende leners op basis van een beoordeling van de kredietwaardigheid van elke lener. Kredietverstrekkers beoordelen kredietnemers en bieden hen verschillende tarieven en voorwaarden op basis van verschillende criteria, waaronder de kredietscore van de kredietnemer, de betalingsgeschiedenis en de verhouding tussen lening en waarde van de hypotheek. Op risico gebaseerde prijzen worden vaak gebruikt door Alt-A en subprime kredietverstrekkers.
Op risico gebaseerde hypotheekprijzen zijn vergelijkbaar met praktijken die worden gebruikt door crediteuren van andere soorten leningen, zoals creditcardmaatschappijen en kredietverstrekkers voor autoleningen. Deze kredietverstrekkers bieden doorgaans betere deals en voorwaarden aan aanvragers met betere financiële omstandigheden en kredietverleden. Bij het nemen van beslissingen met betrekking tot de goedkeuring van lening- of kredietaanvragen, schatten deze kredietverstrekkers het risico in dat de kredietnemer waarschijnlijk in gebreke blijft of achterstallig wordt met de lening, en verpakken ze hun aanbiedingen dienovereenkomstig.
Leners die een faillissement of executie hebben gehad, die onlangs werkloos zijn geweest, of die recentelijk te laat hebben betaald of andere kredietproblemen hebben gehad, zullen waarschijnlijk een minder aantrekkelijke rente krijgen dan leners met een positiever kredietrecord.
Dit is een standaardpraktijk, is volledig legaal en komt veel voor in de financiële sector. Kredietverstrekkers mogen echter geen wettelijk verboden factoren gebruiken bij het bepalen van voorwaarden of het nemen van goedkeuringsbeslissingen voor hypotheek- of kredietaanvragen. Deze verboden factoren zijn onder meer geslacht, burgerlijke staat, ras en religie.
Als een lener minder aantrekkelijke voorwaarden of tarieven krijgt aangeboden die zelfs gedeeltelijk zijn gebaseerd op iets dat in zijn kredietrapport staat, ontvangen ze meestal een bericht met de specifieke factoren uit het kredietrapport die een rol speelden bij deze beslissing.
Voordelen van op risico gebaseerde hypotheekprijzen
Op risico gebaseerde hypotheekprijzen hebben grote voordelen voor de kredietverstrekker, omdat deze hen beschermt tegen wanbetaling. De hogere rente die wordt aangerekend aan leners met een lagere kredietkwaliteit, compenseert het verhoogde risico om hen geld te lenen. De praktijk komt ook leners met een goed kredietverleden ten goede, omdat het hen in staat stelt om tegen lage prijzen hypotheken te verkrijgen.
Risicogebaseerde hypotheekprijzen helpen personen met een slechte kredietgeschiedenis ook om een huis te kopen waar ze anders misschien niet in staat zouden zijn geweest vanwege hun slechte kredietscore of andere beperkende factoren. Omdat een kredietnemer met een hoog risico een hogere rente in rekening kan worden gebracht dan het normale tarief, zal een bank hem gemakkelijker geld lenen om een huis te kopen.
Dit zou dan de financiële toestand van de lener verbeteren, aangezien hij eigen vermogen in een huis zal hebben, en als hij zijn hypotheekbetalingen zonder probleem kan betalen, zal dit uiteindelijk zijn kredietgeschiedenis verbeteren.
Dit kan natuurlijk ook averechts werken, zoals het deed tijdens de subprime-meltdown die leidde tot de financiële crisis van 2008. Subprime-leners met een extreem laag krediet kregen hypotheken, die ze op een gegeven moment niet konden betalen en in gebreke bleven.
Risicogebaseerde hypotheekprijzen Uitbreiding van kredietopties
Op risico gebaseerde hypotheekprijzen hebben het aantal soorten hypotheken dat kredietverstrekkers kunnen aanbieden uitgebreid en het aantal kredietnemers dat in het algemeen voor een hypotheek in aanmerking komt, vergroot.
Alt-A- en subprime-hypotheken, de soorten hypotheken die over het algemeen onderhevig zijn aan op risico gebaseerde prijzen, worden vaak door de hypotheekverstrekker verkocht op de secundaire hypotheekmarkt, waar ze doorgaans onderdeel worden van door onderpand gedekte hypotheekverplichtingen (CMO’s), door activa gedekte effecten ( ABS’s) en gedekte schuldverplichtingen (CDO’s).
Op risico gebaseerde prijzen spelen een grote rol bij de structurering van CMO’s, ABS’s en CDO’s, waardoor hun algehele kredietwaardigheid wordt verbeterd en ze aantrekkelijk worden voor een breed scala aan beleggers.