Regreslening
Wat is een regreslening?
De term regreslening verwijst naar een type lening dat een geldschieter kan helpen zijn investering terug te verdienen als een lener niet betaalt en de waarde van het onderliggende actief niet voldoende is om deze te dekken. Een regreslening is een vorm van gedekte financiering. Het laat de geldschieter gaan achter de andere activa van de schuldenaar aan die niet als onderpand voor de lening werden gebruikt of om gerechtelijke stappen te ondernemen in geval van wanbetaling om de volledige schuld af te betalen.
Belangrijkste leerpunten
- Met een regreslening kan de geldschieter beslag leggen op het onderpand en alle andere activa die de lener heeft als hij in gebreke blijft.
- Activa die een geldschieter kan aangrijpen voor een regreslening, zijn onder meer deposito’s en inkomstenbronnen.
- Leningscontracten met middelen geven over het algemeen aan welke activa de geldschieter kan gebruiken.
- De meeste hardgeldleningen zijn regresleningen.
- Kredietverstrekkers geven de voorkeur aan regresleningen, terwijl leners de voorkeur geven aan non-regresleningen – leningen waarbij alleen beslag kan worden gelegd op het onderpand.
Inzicht in regresleningen
Leners hebben verschillende opties tot hun beschikking wanneer ze financiering nodig hebben. Een type lening is een beveiligde faciliteit. Dit soort schulden vereist onderpand – een actief dat een lener als zekerheid stelt. De geldschieter kan beslag leggen op dit actief en het verkopen om de schuld te voldoen in het geval de lener in gebreke blijft.
Een regreslening is een soort gedekte schuld die vaak wordt aangetroffen in sommige terugbetalen van leningen. In feite stelt een regreslening de kredietgever in staat beslag te leggen op het onderpand en op andere activa van de schuldenaar. De kredietgever kan ook juridische stappen ondernemen tegen de kredietnemer.
Een regreslening is misschien gemakkelijker voor kredietnemers, maar het brengt ook meer van hun activa in gevaar in geval van wanbetaling.
De geldschieter kan geld in beslag nemen van de spaar, betaal- of andere financiële rekeningen van de lener. Ze geven de kredietgever ook het recht om bepaalde inkomstenbronnen van de kredietnemer aan te boren. Dit kan onder meer het versieren van hun loon omvatten. Garnering is een juridische procedure waarbij een geldschieter een gerechtelijk bevel verkrijgt dat de werkgever van de persoon verplicht een deel van zijn inkomen in te houden om de schuld te betalen. Deze inkomsten kunnen lonen, commissies, bonussen en zelfs inkomsten uit een pensioen- of pensioenprogramma omvatten.
Het contract en de voorwaarden van een regreslening geven over het algemeen de soorten activa weer die een kredietverstrekker kan aangaan als een schuldenaar zijn financiële verplichtingen niet nakomt. Met een lening met volledige regres kan de geldschieter bijvoorbeeld alle activa achterna gaan. Bij leningen met beperkte regres kan de geldschieter alleen activa nastreven die specifiek in het contract worden genoemd.
Soorten regresleningen
Bepaalde financieringsvormen kunnen worden aangemerkt als regresleningen. Bijvoorbeeld, hard geld leningen voor vastgoed acquisities zou worden beschouwd als recourse leningen. De voorwaarden van een hardgeldlening geven geldschieters de mogelijkheid om in geval van wanbetaling bezit te nemen van het onroerend goed en het vervolgens zelf door te verkopen. Kredietverstrekkers kunnen zelfs overeenkomen om deze financiering te verstrekken in de hoop eigenaar te worden van het onroerend goed, omdat ze denken dat ze het kunnen doorverkopen voor meer winst.
Regreslening versus non-regreslening
Non-regresleningen zijn ook gedekte financieringsvormen, maar ze verschillen inherent van regresleningen. Als een lener in gebreke blijft, mag de geldgever alleen beslag leggen op het onderpand dat is gebruikt om de lening te beveiligen en niets anders. Dit betekent dat elk saldo dat overblijft nadat het effect is verkocht, moet worden afgeschreven. Veel traditionele hypotheken zijn leningen zonder regres, waarbij alleen de woning zelf als onderpand wordt gebruikt. Dus als de huiseigenaar in gebreke blijft, kan de geldschieter beslag leggen op het huis, maar niet op andere activa van de lener.
Voordelen en nadelen van regresleningen
Kredietverstrekkers die hardgeldleningen aanbieden, kunnen leners goedkeuren die andere financiële instellingen zouden afwijzen. Om die reden kunnen kredietnemers met een beperkte of slechte kredietgeschiedenis zich tot dit type lening wenden. De clementie met betrekking tot goedkeuringen komt met een voorbehoud voor leners. De geldschieter zou in geval van wanbetaling achter de andere activa van de schuldenaar kunnen gaan. Houd er echter rekening mee dat er limieten kunnen zijn aan de soorten activa die de geldschieter aan de lening mag koppelen – een goede reden om elk contract zorgvuldig te lezen.
Vanuit het oogpunt van de kredietverstrekker vermindert een regreslening het gepercipieerde risico dat gepaard gaat met minder kredietwaardige kredietnemers. Het potentieel voor de geldschieter om eigendommen in beslag te nemen die verder gaan dan het oorspronkelijke onderpand, kan sommige zorgen wegnemen dat de lener de schuld niet zal goedmaken. Maar regresleningen zoals leningen met hard geld zijn vaak duurder voor de lener dan traditionele financiering die door banken tegen het gangbare tarief wordt verstrekt. Dit is de reden waarom kredietverstrekkers doorgaans de voorkeur geven aan het uitgeven van regresleningen, terwijl leners de voorkeur geven aan non-regresleningen.
Voorbeeld van een regreslening
Hier is een hypothetisch voorbeeld van een regreslening. Stel dat een huiseigenaar een regreslening afsluit van $ 500.000 om een huis te kopen en vervolgens wordt afgeschermd nadat de lokale huizenmarkt is gedaald. Als de waarde van het huis nu is gedaald tot $ 400.000 en het is gekocht met een regreslening, kan de leningverstrekkende instelling achter de andere activa van de lener aan gaan om de uitstaande $ 100.000 te dekken en de lening af te lossen om het af te sluiten.